NetApp 2020年度第四四半期決算発表全文

NetApp Inc （NASDAQ：NTAP）2020年第4四半期の収益コール、2020年5月27日、午後5時

オペレーター

私の名前はリズです。今日は電話会議のコーディネーターを務めます。【オペレーターの指示】

コーポレートコミュニケーションおよびインベスターリレーションズ担当バイスプレジデントであるクリスニュートンに電話を渡します。続行してください、ニュートンさん。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ご参加ありがとうございます。今日私と一緒に私たちの最高経営責任者、ジョージ・クリアンです。そしてCFO、マイク・ベリー。この通話はライブでWebキャストされており、netapp.comのWebサイトで再生できます。

本日の電話では、2021会計年度の第1四半期のガイダンス、将来の収益、収益性、株主還元に関する期待、および当社の能力など、財務見通しと将来の見通しについて、将来の見通しに関する記述と予測を行います。実行を改善し、シェアを獲得し、クラウドビジネスを成長させ、市場開拓の戦略と組織を進化させます。これらはすべてリスクと不確実性を伴います。私たちは、将来の見通しに関する記述および予測を更新する義務を放棄します。

実際の結果は、COVID-19パンデミックの継続的な影響、IT設備投資環境、および利用可能な市場全体を拡大し、新しいアカウントを取得し、拡大する当社の能力を含む、マクロ経済および市場の状況を含むさまざまな理由により、大きく異なる場合があります。既存のアカウント、データファブリック戦略を活用してキャッシュフローを生成し、資本配分戦略を実行します。

また、SECに随時提出し、ウェブサイトで入手できる文書、特に経営陣による財務状況と経営成績の分析と分析、およびリスクを含む、2019年度の最新のフォーム10-Kも参照してください。 Factorsセクション、およびフォーム8-Kに関する現在のレポート。通話中、特に明記されていない限り、提示されるすべての財務指標は非GAAPになります。GAAPと非GAAPの見積もりの調整については、当社のWebサイトに掲載されています。

ジョージに電話を移します。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

ありがとう、クリス。皆さん、こんにちは。本日はありがとうございました。今四半期の結果に入る前に、私たち全員が経験している前例のない状況を認めたいと思います。

何よりもまず、COVID-19の影響を受けた方々に心からお見舞い申し上げます。健康と安全を維持するために尽力してくれた第一線の労働者に感謝します。また、ネットアップチームが世界中の取り組みを調整し、お客様の強力なパートナーになるためにチームを安全に保つために尽力した多大な労力にも感謝します。

ネットアップは、バトルグラウンドシティの重要な公衆衛生および安全サービス、ファーストレスポンダー、および公共機関に重要なインフラストラクチャを提供する重要なビジネスです。彼らが彼らの重要な使命に集中し続けることができるように、私たちは彼らへのサポートのレベルを増やしました。Core Scientificとの提携により、COVID-19の研究者に、ONTAP AIとNVIDIAが提供するAI-as-a-Serviceへの無料アクセスを提供しています。

また、仮想デスクトップインフラストラクチャ環境を迅速に構築して、増大するリモートワーカーをサポートするための支援も行っています。また、私たちの若い世代の教育を継続するために、私たちのクラウドソリューションは、ここ数週間だけで多くの新しい州、地方、教育の顧客によって急速に採用され、在宅勤務および遠隔教室用のVDIをサポートしています。ネットアップチームが互いに、パートナーや顧客、そしてコミュニティに対して示してきた取り組みと勇気をとても誇りに思っています。これらすべての素晴らしい努力に心から感謝します。彼らは最高の状態でネットアップを代表しています。

今四半期の結果を見てみましょう。私たちは、業務執行の改善に引き続き前進します。制御できるものに焦点を当てることで、厳しい環境にもかかわらず、第4四半期に強力な粗利益、キャッシュフロー、営業レバレッジを実現しました。四半期は順調に始まり、世界中の国々が封鎖状態に入るまで、目標を追跡していました。4月には、ビジネスのペースが大幅に鈍化し、可視性が低下しました。一部の大規模取引では遅延が見られましたが、同時に、シャットダウンを前倒すために注文を加速した企業もあれば、リモートワーキングおよびデジタルビジネスの需要に対処するために新しいトランザクションを開始した企業もあります。

’20会計年度を通じて、業界をリードするポートフォリオで、より多くのバイヤーとより多くのアカウントの前に立つ計画を概説しました。専用の買収地区での継続的な成功により、現在の市場の不確実性にもかかわらず、リーチを拡大するための投資を維持するという私たちの決定が強化されました。

第4四半期には、予定よりも1四半期早く200人の主要な販売員を追加するという目標を達成しました。この追加の販売能力により、カバレッジギャップを埋め、新規顧客の獲得に焦点を当てたリソースを投入することができました。覚え書きとして、私たちは会社の総営業費用に追加するのではなく、ビジネスのトレードオフを行うことによってこの人数に資金を供給しました。

さらに、当社は、重要な存在感と明確な競争上の優位性の両方を備えた市場であるストレージおよびクラウドデータサービスビジネスへの注力を引き続き強化しています。私たちのファイル、ブロック、オブジェクトストレージシステムは、顧客、パートナー、アナリストからの強力な業界および市場の支持を得ています。カスタマーエクスペリエンスの再発明であるKeystoneを使用して、ソリューションを使いやすくしました。Keystoneは、最大のパブリッククラウドと企業のデータセンターの両方で一貫したエクスペリエンスとサブスクリプションビジネスモデルを提供することにより、企業にハイブリッドマルチクラウドITへの真の道を提供します。2020年度のクラウド事業は大きく進展しました。前の四半期で述べたように、すべての主要なクラウドプロバイダーで一般提供を開始しました。

NetApp Cloudボリュームは、すべてのパブリッククラウドで利用可能なナンバー1の共有ファイルストレージプラットフォームです。当社の知的財産は、Microsoft、Google、およびAmazon Web Servicesがオンラインにするすべての地域とデータセンターに組み込まれています。Google Cloud Technology Partner of the Year for Infrastructureに再び選ばれました。Azure NetApp Filesは、プライマリワークロード、SAP、ハイパフォーマンスコンピューティング、データベース、Windows仮想デスクトップ、およびAzure VMwareサービス向けのMicrosoftの共有ストレージプラットフォームです。Azureは引き続き新規顧客獲得の優れた情報源であり、Azure NetApp Filesの顧客の40％以上がNetAppを初めて利用しています。

私たちのクラウドパートナーは、この急速に成長しているビジネスをサポートするために、地域への展開を拡大し、ワークロード認定を拡大し、市場開拓活動に投資するように求めています。第4四半期の最終月を基準にすると、Cloud Data Servicesの年間経常収益は1億1,100万ドルに増加しました。Cloud Volumes Serviceのスケーリングを続け、リモートワーキングおよびデジタルビジネスの要件を迅速に満たすためにクラウドに移行する企業が増えるにつれ、四半期を通じて成長が加速することがわかりました。新しいクラウドのお客様と、クラウドバックアップやクラウドコンプライアンスなどの追加のデータサービスを追加します。これらのサービスは、既存のお客様の間で新しいワークロードと使用量の増加を促進するのに役立ちます。

また、Cloud Volumesプラットフォームにより多くの価値をもたらし続けています。過去2か月間に、リモートおよびブランチオフィスのワークロード用のファイルキャッシングソフトウェアのプロバイダーであるTalonと、パブリッククラウドの仮想デスクトップのプロバイダーであるCloudJumperを買収しました。クラウドサービスにこれらのサービスを追加して、中小企業でクラウドから生まれたスタートアップから最大のグローバル企業まで、すべての企業に包括的な最新のワークプレイス基盤を提供します。これらの有能なチームをNetAppファミリーに含めることに興奮しています。

21会計年度に入っても、2つの明確な優先事項に焦点を当てながら、ビジネスを効率的に管理し続け、業界をリードするファイル、ブロックおよびオブジェクトソフトウェア、およびスケーリングを活用して、ストレージビジネスでシェアを獲得して成長に戻ります。当社の高度に差別化されたクラウドデータサービスビジネス。私たちは、競争の激しい移行とクラウドへの加速するシフトを活用して、製品とサービスの使用を拡大します。

オンプレミス環境にクラウドのような柔軟性をもたらし、オンプレミスとクラウド間の接続を深めることにより、カスタマーエクスペリエンスを簡素化し続けます。また、クラウドプロバイダーとのパートナーシップを強化し、クラウドデータサービスに付加価値を提供していきます。これらすべてにより、お客様はハイブリッドマルチクラウド環境でデータを管理しやすくなり、テクノロジーへの好みが高まります。

また、販売とマーケティングを進化させて調整し、先の機会を捉えます。私たちは最近、Cesar Cernudaが7月にNetAppに社長として参加し、セールス、マーケティング、サービス、サポートを主導することを発表しました。Cesarは、変革をリードし、多様な高パフォーマンスのチームを構築し、クラウドビジネスを成功に導いた優れた実績があります。特にクラウドでの成長を促進するために、変化する顧客環境をどのように活用するかを変革するため、市場開拓戦略と運用を進化させ続けます。

21年度に入ると、世界最大のパブリッククラウドとのパートナーシップを最大化し、お客様とパートナーがパブリッククラウドへの道のりを加速できるように支援することでクラウドサービスビジネスを拡大することに焦点を当てた、クラウドデータサービスセールスチームのための個別のグローバル統合構造を作成しました。また、前述したように、ストレージ市場でのポジションをさらに強化するために、エンタープライズセールスの拡大と専任の顧客獲得チームによってカバレッジギャップを埋めました。

データは常に私たちの仕事の中心であり、データの役割は今まで以上に重要になっています。私たちの社会と、金融、政府、教育、および医療システムの回復力は、データの信頼性が高く、安全で柔軟なアクセス、ストレージ、および管理に依存しています。それが私たちの使命です。CEOは、サービスと製品をリモートで提供し、デジタル手段を通じて顧客にリーチし、リモート操作とコラボレーションを最適化する機能を優先しています。特にデータに関しては、統合されたITアーキテクチャを持つことが重要です。データファブリック戦略により、お客様はレガシーインフラストラクチャを最新化し、データサービスの統合とオーケストレーションを簡素化して、変化する環境に迅速に対応し、イノベーションを促進することで、これらの課題への取り組みを支援します。

世界がいつ正常に戻るかは予測できませんが、データの永続的な重要性は明らかです。この危機から脱却するにつれ、当社の製品とサービスに対する需要は強くなると確信しています。ビジネスモデルの強さと弾力性により、さまざまな需要環境をナビゲートしながら、戦略を実行し続けることができます。私たちは、現在の現実に直面して、成長に戻ることができる優先事項に焦点を当て、慎重な決定を続けます。また、運用規律を維持し、強力なバランスシートが幅広いシナリオを通じて長期的な株主価値を創出する当社の能力を確実にサポートするようにします。

私たちは、最高のリターンをもたらすソリューションであるストレージとクラウドデータサービスにリソースを集中しています。専用のクラウドセールスフォーカス、エンタープライズセールスの対象範囲の拡大、専用の顧客獲得リソースにより、リーチを拡大しています。これらの行動により、ネットアップは現在の健康危機からこれまで以上に強力に脱出できると確信しています。9月16日にアナリストデーを開催します。そこでは、NetApp の継続的な進化と複数年にわたるビジネスの見通しに関する計画に関する詳細情報を共有します。ぜひご参加ください。

最後に、私は新最高財務責任者であるマイク・ベリーをご紹介します。マイクと彼のテクノロジーおよびソフトウェア業界に関する深い知識をチームに加えることができて、私は興奮しています。ハイブリッドクラウドデータサービスにおけるリーダーシップの地位を強化し、長期的な株主価値を提供する上で、彼は重要なパートナーとなるでしょう。マイクの初日は、現地のシェルターインプレイスの注文と一致しました。独特のスタートにもかかわらず、彼はすぐに会社に統合し、すでに影響を与えています。

マイク、ようこそ。

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

ジョージ、そして素晴らしい紹介をありがとう。まず、私はまた、現在の健康危機の影響を受けたすべての人々に同情し、私たち全員の安全を守るために危害を加えている無私の第一線の労働者に心から感謝したいと思いました。

COVID-19のパンデミックは、私にとってNetAppでの最初の60日間を非常に興味深いものにしました。しかし、異常な状況は、強いNetAppカルチャーに対する私の最初の見方を強化するだけでした。チームの質と、組織全体でのコラボレーションとコミットメントのレベルに非常に感銘を受けました。初日から、このチームはすべて同じ方向に進んでおり、高いレベルの透明性と説明責任を持ち、世界中のお客様にサービスを提供し続けるという不断の決断です。これをネットアップのビジネスモデル、忠実な顧客ベース、市場開拓エンジン、製品開発と組み合わせると、私たちは将来素晴らしいことをすることができます。

最初に、この機会を与えてくれたジョージと理事会全体に、そして私の異例のオンボーディング中にロンが助けてくれたことにロンに深く感謝します。私はNetAppに参加することに非常に興奮しています。データ管理の革新を推進し続けるジョージと他の有能なチームと一緒に働くことを楽しみにしています。

現在の環境では、ネットアップの堅実な流動性ポジションとビジネスモデルを強調することが重要です。ネットアップの健全なバランスシートとかなりのフリーキャッシュフローの生成により、長期的な株主価値に最も適した戦略的意思決定を行うことができます。これは不確実な時に特に重要です。第4四半期は29億ドルの現金と短期投資で締めくくりました。年末の時点で、信用枠を通じて約5億ドルが利用可能であり、必要に応じて、社債市場にアクセスできると確信しています。当社の強い流動性ポジションにより、健康危機の際にチャネルパートナーに拡張クレジットプログラムを提供することができました。

これがNetAppのCFOとしての最初の電話なので、私は資本配分をどのように見るかを説明したいと思いました。当社の強力な流動性ポジションと、昨年約10億ドルのフリーキャッシュフローを生み出したという事実により、4％以上の利回りを実現する配当へのコミットメントを維持することができます。20年度には、フリーキャッシュフローのほぼ50％を配当に支払いました。現在の環境では、3月下旬に行った株式買い戻しプログラムを一時停止することが賢明であると考えています。

長期的には、自社株買いは、自社の資本配分戦略において重要な役割を果たし、自社株買いプランからの希薄化を少なくとも買い戻すことを目標としています。NetAppの統制のとれたM＆Aの長い歴史と一致して、買収戦略は、特にクラウドデータサービスビジネス内での戦略的ロードマップの強化に引き続き焦点を当てます。もちろん、これらの資本の使用はすべて、将来の成長のためにビジネスに再投資することとのバランスが取られます。

第4四半期および2020会計年度の結果を確認する前に、特に明記されていない限り、非GAAP数値を参照することをお伝えしておきます。COVID-19の結果として、需要の低迷、物流の課題、およびマイナーな供給の制約にもかかわらず、第4四半期には強力な粗利益、健全な営業レバレッジ、および大幅なフリーキャッシュフローを実現しました。

第4四半期の純売上高は14億ドルで、前年同期比12％減少しました。これには、為替の逆風の影響も含まれます。業界をリードするファイル、ブロックおよびオブジェクトソフトウェアを利用したストレージビジネス、およびクラウドデータサービスの2つの主要な戦略的重点領域が、他のビジネスよりもかなり優れていることを強調する価値があります。オールフラッシュの収益は6億5,600万ドルで、前年比3％減少しました。インストールされているシステムの24％のみがオールフラッシュであるため、オールフラッシュの採用には非常に健全なランウェイがあると私たちは信じ続けています。

Cloud Data ServicesのARRは1億1,100万ドルで、前年比で113％増加し、連続して34％も増加しました。Cloud Data Servicesの顧客数は3,500を超え、昨年の第4四半期の2倍を超えています。総製品収益は7億9,300万ドルで、前年比で約21％減少しました。第4四半期のELAの収益は1,000万ドル未満でした。ELAが私たちのビジネスのごく一部を代表していることを考えると、ELAの収益を将来の四半期に分割することはしません。ご存知のように、昨年、ELAのタイミングと規模を予測することは非常に困難であることが判明しています。より予測可能な予測を持ち、より保守的になり、混乱を減らすために、今後のガイダンスにはELAを含めません。

5億4,600万ドルのソフトウェアメンテナンスおよびハードウェアメンテナンスの収益は、前年比でほぼ4％増加しました。これら2つの経常収益ラインは、総純収益の約40％を占めます。今後は、更新が成長に大きな役割を果たす、利益率の高い定期的な収益源にさらに注力します。私は、チームが更新に関して行ってきた作業に信じられないほど感銘を受け、より厳密な営業活動を実装し、コーディングシステムを簡素化しました。

第4四半期は、前年同期比1％増の37億ドルの繰延収益で終了しました。粗利益68％は、前年比でほぼ3ポイント増加しました。製品の粗利益率は56.4％で、前年比で1ポイント以上増加しました。前年比の改善は、主にオールフラッシュ製品構成の増加によるものです。ソフトウェアとハードウェアのメンテナンスとその他のサービスの組み合わせは、私たちにとって非常に有益なビジネスであり、粗利益率は83.2％で、前年比で1ポイント増加しました。マージンの拡大は、主に当社のサポートモデルにおける継続的なレバレッジに牽引されました。

第4四半期の営業費用は6億2,900万ドルで、前年同期比で約8％減少しました。これは、収益の不足に伴う変動報酬の減少によるものです。営業利益率は23.1％で、昨年の第4四半期から0.5ポイント以上上昇した。EPSは1.19ドルで、前年比2％減少しました。営業活動によるキャッシュフローは3億8,300万ドル、フリーキャッシュフローは3億5,900万ドルで、収益の26％を占めていました。

第4四半期中に、平均価格49.50ドルで330万株を買い戻し、総額1億6,100万ドルを買いました。第4四半期末の時点で、当初の40億ドルの買い戻し承認に4億7,800万ドルが残っています。加重平均希薄化後発行済み株式は2億2,200万株で、前年比で2,700万株減少し、11％減少しました。当四半期中に、1億500万ドルの現金配当を支払いました。第1四半期は、1株あたり0.48ドルの現金配当を維持します。

2020年通年の結果に目を向けます。純売上高は54億ドルで、前年同期比12％減少しました。これには、0.5ポイントの通貨の逆風が含まれます。売上総利益率は67.9％で、2019年度と比較して3ポイント近く上昇しました。営業利益率は20.8％で、予想を下回る収益を下回ったため、2019年度と比較して2ポイント近く減少しました。EPSは4.05ドルで、前年比10％減少しました。2020年度には、9億3600万ドルのフリーキャッシュフローを生み出しました。これは、純収入の17％に相当します。会計年度には、14億ドルの自社株買いと4億3900万ドルの配当を完了しました。また、過去3年間で54億ドルを株主に還元しています。

では、ガイダンスに移ります。ご存じのとおり、需要の可視性はCOVID-19の影響を大きく受けています。そのため、現時点では通年の予定はありません。第1四半期以降、2021年度のガイダンスを提供する能力を再評価します。それを背景に、当面の需要シナリオに境界を設けることが重要だと考えました。第1四半期の純売上高は10億9,000万ドルから12億4000万ドルの範囲になると予想しています。これは、中期的には、1.5ポイントの為替の逆風を含め、売上高が前年比6％減少したことを意味します。

連結売上総利益率は67％から68％の範囲で、営業利益率は約10％になると予想しています。このガイダンスでは、第1四半期の営業費用は6億6千万ドルから6億7千万ドルでした。非GAAP税率は約19％であり、第1四半期の1株当たり利益は0.36ドルから0.44ドルの間になると予想しています。今年の第1四半期は、四半期の経常収益と総営業費用の両方に約3,000万ドルから3,500万ドルの追加となります。収益と費用の増加は、営業利益レベルで互いにほとんど相殺されるため、EPSへの影響は最小限です。

今後の経費構造についての簡単なコメント。ジョージが強調したように、私たちは過去3四半期に200の主要な販売リソースを追加することにより、市場開拓エンジンに投資しました。これは、運用経費のエンベロープに追加のドルを追加することなく行いました。現時点では、現在の景気後退の期間と規模がよくわかるようになるまで、経費ベースに大きな構造上の変更を加えないことを決定しました。引き続き状況を注意深く監視しており、今後2〜3四半期は非常に流動性が高いと思われます。

2021会計年度を楽しみにして、私はその年の2つの主要な戦略的目標を強調したいと思いました。当社のクラウド接続オールフラッシュポートフォリオは、単一のONTAPソフトウェアプラットフォームの下でオンプレミスとパブリッククラウド環境を橋渡しするユニークなアーキテクチャをお客様に提供し続けます。景気回復の形がストレージ業界の全体的な成長率を大きく左右しますが、2021会計年度の目標は、ストレージ市場でのシェア拡大を再確立することです。

来年も、クラウドデータサービス事業への成長と投資を継続します。2020年度は、AWS、Azure、Google Cloud全体でCloud Volumes ONTAPとCloud Volumes Serviceの両方を拡大する基礎年でした。また、TalonとCloudJumperで2つの優れたアセットを取得し、クラウドデータサービスプラットフォームの幅を拡大し、クラウドチーム全体にうまく追加しました。

Cloud Data Servicesの独自の市場での地位に自信を持っています。パートナーと顧客のフィードバックは、機会の大きさに対する私たちの自信を再確認しただけです。ただし、慎重を期すために、ARRランプの前後で予想をリセットすることをお勧めします。そのため、クラウドデータサービスARRの2021年度の目標である4億ドルから6億ドルを削除します。9月のアナリストデーでは、クラウドデータサービスビジネスの新しいガイダンスと追跡可能な指標を提供します。2021会計年度は、クラウドデータサービスフランチャイズの重要な成長年となり、新しい専用のクラウドデータサービス営業部隊によって支援されます。

最後に、私たちのパートナー、顧客、投資家の継続的なサポートに感謝したいと思います。このグローバルな危機の中で立ち上がってくれたNetAppの従業員に特に感謝します。NetAppに参加するのは明らかに他にはない時間です。私たちのビジネスが株主にとって重要な長期的価値を推進するという明確な目標を持って進化し続けるので、私は付加価値を与える真の機会があると思います。ジョージが述べたように、私たちは9月にアナリストデーを主催することを計画しています。アナリストデイは、戦略的イニシアチブのすばらしい概要を提供し、長期的な財務モデルの更新を含みます。

Q＆Aの募集を開くために、それをクリスに返送します。クリス？

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、マイク。Q＆Aの募集を開始します。同僚を尊重し、質問を1つだけに制限して、できるだけ多くの人に連絡できるようにしてください。オペレーター？

質問と答え：

オペレーター

【オペレーターへの指示】最初の質問は、ゴールドマン・サックスのロッド・ホールからです。ラインがオープンしました。

バラ・レディ– ゴールドマン・サックス–アナリスト

こんにちは。質問していただきありがとうございます。ロッドのバラレディです。さまざまな地域で見られる需要傾向の色と、今月の過去4週間の注文傾向の色を教えてください。そして、私はフォローしています。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

地理的に見てみると、注文の傾向は、世界中のCOVIDの影響にいくらか従ったと思います。私たちのアジア太平洋地域の事業は、特に中国周辺の地域で最初にCOVIDの影響を受けたと思います。ビジネスの一部がオンラインに戻ってきたのを見てきました。今四半期を通じて、準備した発言で述べたように、COVIDの影響が世界中に広がり始めるまでは目標を達成していると感じ、いくつかの異なることが起こっていました。一部のお客様は、適切な場所にシェルターが影響を与える前に展開して準備ができるようにトランザクションを進めました。その他は明らかに遅延トランザクションまたは縮小トランザクションのいずれかです。サプライチェーンチームによって行われた本当に良い仕事のおかげで、サプライチェーンのパフォーマンスは強力でした。そのため、要件の範囲内でお客様が希望するほとんどの注文に対応することができました。

垂直市場の観点から、私が言ったように、私たちは幅広い産業をカバーしています。したがって、私たちのビジネスの重要な部分を持つ単一の地域や業界はありません。第4四半期の結果を見ると、金融サービスとヘルスケアは業績が好調で、自動車、小売、つまり従来の小売を意味し、石油とガスは四半期を通して弱かったと思います。また、同様に、石油依存経済は、四半期を通じて挑戦されました。

バラ・レディ– ゴールドマン・サックス–アナリスト

ありがとう、ジョージ。今月の過去4週間の傾向はどうでしょうか。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

私が言ったように、彼らは-最初の数か月よりも過去4週間の注文の軌跡が見えなかった-四半期の数か月の期間でした。今日の状況を調べても、そこからの大きな変化はないと思います。そのため、四半期ごとにガイダンスを提供し、ガイダンス自体に関する解説には注意を払っています。[Phonetic ]。

マイク、追加しますか？

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

番号。

バラ・レディ– ゴールドマン・サックス–アナリスト

それでおしまい。ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとうございました。次の問題？

オペレーター

次の質問は、レイモンドジェームスとサイモンレオポルドからです。ラインがオープンしました。

サイモン・レオポルド– レイモンド・ジェームズ–アナリスト

質問していただきありがとうございます。粗利益のガイダンスを埋めるのに役立つかどうか、ボリュームの側面やコストの側面があるかどうかを確認したかったのです。しかし、基本的には、サービスが増えていくと思います。彼らは良い粗利を持っています、そしておそらくそれが投げているものです。オンプレミスでは、ミックスシフトは粗利益を改善するはずです。だから私はオフセットが何であるか疑問に思っていますか？

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

うん、サイモン。マイク・ベリーです。したがって、年々見れば、それがまさにあなたが見ているものです。売上総利益率に関連しているため、季節性のために、前年比で前年を参照することを常にお勧めします。したがって、全体を見ると、第1四半期と比較して、14週目からわずかに増加します。したがって、それを考慮に入れる必要がありますが、80％以上のサービスの混合率が高いほど、総利益率は前年比で上昇します。そして繰り返しますが、季節的に見ていくと大きな影響があります。これは、前年の数値ほど適切ではありません。

サイモン・レオポルド– レイモンド・ジェームズ–アナリスト

すごい。そして、フォローアップとして、パートナーの一部が利用できる資金調達について言及しました。そして、私は、NetAppは一部の大手IT業界よりも顧客への資金調達にあまり積極的ではないと認識しています。チャネルパートナーだけでなく、顧客を支援するために資金調達プログラムをどのように調整するかについて詳しく説明できるのではないでしょうか。ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

私たちは、OpExの種類のビジネスモデルや現金保全に関する顧客のニーズを満たす幅広い機能を備えています。もちろん、主要なすべてのパブリッククラウドプラットフォームで利用可能なクラウドデータサービスから、クラウドデータサービスポートフォリオの柔軟性だけでなく、迅速なプロビジョニングに至るまで、複数のお客様が利用していることがわかりました。エンタープライズデータセンター向けのサブスクリプションサービスであるKeystoneと呼ばれるプログラムを導入しており、ビジネスのその部分と健全なパイプラインでいくつかの強力な成功を収めています。

そして明らかに、私たちはマネージドサービスの提供を通じてパートナーと協力しています。これは通常、月次ベースの支払いモデルに基づいており、顧客のために従来のリースモデルを中心に協力しているサードパーティがあります。マイクにコメントをいただければ幸いです。

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

うん。ジョージが歩んできたことは2つあり、一部のチャネルパートナーがエンドユーザーに対応する際に延長条件を与えるだけでなく、財務上の柔軟性も私たちを助けてくれます、サイモン。

サイモン・レオポルド– レイモンド・ジェームズ–アナリスト

質問していただきありがとうございます。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

大丈夫。サイモン、ありがとう。次の問題？

オペレーター

次の質問は、バークレイズのティム・ロングからです。ラインがオープンしました。

ティム・ロング– バークレイズ–アナリスト

ありがとうございました。クラウドデータサービスについて少しお話ししたいと思っていました。あなたの数は四半期の加速のように見えます。長期的なガイダンスを引いている種類に興味があるだけです。取り込みが少し遅くなっている理由を色付けできれば、大手プレーヤーでGAの目標のほとんどを達成しているように見え、クラウドへの移行は、四半期。それで、なぜあなたが考える理由について少しだけ色を付けてください-それは顧客への販売がもっと難しいのか、それとも営業部隊にとって難しいのでしょうか？その曲線の傾きに影響を与えているものに色を付けることができますか？ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

まず第一に、私達は私達の製品の需要について、1年前よりも今日よりも強気に感じています。昨年述べたように、マイクが言ったように、かなりの数の顧客が追加され、顧客ベースが2倍以上になり、ネットアップには多くの純新規顧客が訪れています。すでに述べたように、サービスを一般提供するためには、1年遅れていました。そして、私たちにはまだあります-たとえば、Microsoftと一緒に完全に摩擦のない販売モデルを通過するように取り組んでいます。ですから、本当に良い仕事が行われています。ユースケースの数を増やしています。より多くのデータセンターが配備されていますが、私たちが思っていたよりも約1年遅れています。そして、それは前四半期でも一貫した解説でした。

ガイドに関してマイクにコメントさせてもらいます。

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

うん、ティム。したがって、Georgeが述べたように、私たちはビジネス、第4四半期の順調な成長、順調な成長に本当に満足しています。したがって、それは私たちを反映しているのではなく、私たちの信頼レベルを反映していません。彼が述べたように、私たちは元のガイドが完成したときの状態から少し遅れています。9月には、この問題と長期モデルの種類に一斉に対応できるようにしたいと思います。したがって、今は更新せず、残りの業務は行いません。だからこそ、私たちが言ったのは、私たちが直接、または実質的に9月に集まれば、ビジネスに関連するすべての問題に対処するということです。

ティム・ロング– バークレイズ–アナリスト

はい。ありがとう。そのままにしておきます。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

こんにちは。ありがとう、ティム。次の問題？

オペレーター

次の質問はStifelのMatt Sheerinからです。ラインがオープンしました。

Matt Sheerin – Stifel- アナリスト

はい。ありがとうございました。クラウドデータサービスをフォローアップしたところ、そのプラットフォームを採用している新しい顧客のかなり大きなチャンクが見られたという事実から、オンプレミスのハードウェアとサービスを採用している顧客に関して、クロスセルの機会がありますか。別の顧客ベース？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

それは明らかにNetAppから何も購入したことがない顧客のセットであり、それらの顧客の一部は真にデジタルネイティブです。つまり、エンタープライズデータセンターの概念を持っていません。そして、クロスセルとアップセルはそれらの大多数の顧客向けであり、今日のワークフロー全体のクラウドウォレットの非常に狭いスライスがあり、そこで拡大することができます。顧客の多くはエンタープライズデータセンターも持っています。それで、彼らとの議論は明らかに、ねえ、パブリッククラウドで私たちを使用するつもりなら、なぜ私たちをあなたのデータセンターに展開できないのでしょうか。

例を挙げましょう。エンタープライズデータセンターのプライマリベンダーではなく、セカンドベンダーとして私たちを雇っている大規模なグローバル企業がいくつかありますが、私たちはパブリッククラウドにおける主要な共有プラットフォームです。彼らは今、企業のデータセンターで幅広い機会を提供しています。したがって、COVIDの危機が和らぎ、エンタープライズデータセンターが拡大するにつれて、フットプリントのシェアが増えることがわかります。少なくともそれは私たちの確信です。

Matt Sheerin – Stifel- アナリスト

はい。ありがとうございました。それは私からです。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

大丈夫。ありがとう、マット。次の問題？

オペレーター

次の質問はモーガン・スタンレーのケイティ・ハバーティからです。ラインがオープンしました。

ケイティ・ハバーティ– モーガン・スタンレー–アナリスト

ありがとうございました。ジョージ、私たちは明らかにマクロレベルで前例のない混乱の時期にありますが、強力なバランスシートが有利です。それで、あなたがあなたの利点を押して、おそらくいくつかのより大きな投資をするか、この期間からより強く出るためにあなたが過去に持っているより多くのM＆Aをする機会があるかどうかについてあなたの考えを得たいです？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

ありがとう、ケイティ。私たちがビジネスの全体的なプロファイルを見ると、あなたが言ったように、私たちはビジネスへのソフトウェアの豊富な貢献を反映して、粗利益に関して非常に強力な利益プロファイルを持っていると思います。資本配分の点でマイクが述べたように、私たちは今後も現在の水準で配当をサポートし続けると思います。それを再評価する必要があるのは、現時点では見られないフリーキャッシュフローに構造的な障害がある場合です。ですから、配当はそのままにしておきます。

買い戻しが一時停止しました。過去数年間で、約35億ドルという多くの買い戻しを行ってきました。そのため、全体像がよく見えるようになるまでそれを一時停止し、選択的にしますが、戦略的関連性と前述のポートフォリオを拡大する機会が引き続き見られます。したがって、これらすべてのケースのバランスを取り続けるつもりです。

今後の戦略的ロードマップについて考えると、それはソフトウェアとクラウドサービスにはるかに結びついていると私は言います。規模の水平統合を行うことに傾倒しているわけではありません。それは私たちの主な焦点ではないと思います。

ケイティ・ハバーティ– モーガン・スタンレー–アナリスト

ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、ケイティ。次の問題？

オペレーター

次の質問は、Fox AdvisorsのSteven Foxからです。ラインがオープンしました。

Steven Fox – Fox Advisors-アナリスト

こんにちは。こんにちは。ジョージ、私は、需要が不明確な非常に多くの業界を持つという背景から、提供しているベンダーインセンティブにどのようにアプローチするかについてお話しできるのではないかと思っていました。不自然に収益を上げることなく、その資本を正しく展開していることをどのように確認しますか？ありがとう。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

私たちが取り組んでいる顧客との話し合いはうまく処理できていると思います。前述のように、会社の全体的な営業費用レベルを上げることなく投資した分野の1つは、顧客に対応する主要需要創出アカウントの幹部を配置することでした。そのため、これらのお客様との緊密な対話があります。大量の現金を配備する必要なしにテクノロジーを利用できるようにしたい人のために、私たちはクラウドデータサービスポートフォリオにより、市場で独自の位置にいます。それらはすぐにプロビジョニング可能です。世界最大のハイパースケールデータセンターの範囲と規模を備えており、多くの点で、顧客はクラウド上で旅を始めることができます。それが私たちのリードオファーです。

サブスクリプションサービスやその他の使用例については、選択的だと思います。現時点では、ビジネス全体をサブスクリプションモデルに移行するとは言えません。私たちはそれをポートフォリオに入れる必要があると思いますし、それを入れるでしょうが、サブスクリプションを提供する顧客を限定することについては選択的です。

Steven Fox – Fox Advisors-アナリスト

それはとても役に立ちます。どうもありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、スティーブ。次の問題？

オペレーター

次の質問は、オッペンハイマーと一緒にジョージイワニクからです。ラインがオープンしました。

ジョージIwanyc – オッペンハイマー–アナリスト

質問していただきありがとうございます。ジョージは、売上高の追加に関するコメントを拡張して、200の追加のうち、どのように生産性を向上させているのか、そしておそらく北米での傾向を教えてくれますか？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

前述のとおり、20会計年度の第2四半期の初めから今四半期である21会計年度の第1四半期の終わりまで、200の主要需要創出の従業員を雇用することになります。私たちはその目標を計画より少し先に達成しました。私たちは、それらの販売員を有効にする過程にあります。以前に述べたように、彼らは通常、完全な生産性を達成するために3から4四半期を要し、彼らがこれまで行ってきた仕事に満足していると私は言います。

新規顧客の獲得にも焦点を当てると述べましたが、一部はクラウド上で、明らかにポートフォリオの最強の場所であるオールフラッシュアレイとオブジェクトストレージに焦点を当てています。今年の後半。したがって、これらのリソースの展開と集中を開始したので、ビジネスの根底にあるいくつかの優れた傾向が見え始めています。

ジョージIwanyc – オッペンハイマー–アナリスト

ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、ジョージ。次の問題？

オペレーター

次の質問は、Lake StreetのEric Martinuzziからです。ラインがオープンしました。

エリック・マーティンッツィ– レイク・ストリート・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

うん。私は公共部門に焦点を当てたかったです。まず、説明と質問です。公共部門にはヘルスケアが含まれていると確信していますが、それを明確にするためです。次に、パイプラインで何を見ていますか？私は、予算編成サイクルに影響を与える選択的な手順に関して、特にヘルスケアに興味があります。それから、SLED内で、おそらく政府の収益問題がより高い暫定的な予算でしょうか。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

ヘルスケア事業のすべてが公共部門として分類されているわけではありません。確かに、大学病院のように公共部門にあるものもありますが、ビジネス全体ではありません。私がヘルスケア全体を見ると、デジタルイメージング向けのソリューションの強み、イメージング用のAIを中心にNVIDIAで行っている進歩により、多くの顧客の勝利があったと思います。 ONTAPオペレーティングシステムの独自のテクノロジーにより、そのタイプのワークフローを本当に成功させることができます。

2つ目は、ヘルスケアの顧客ベースに関して、サポートをさらに強化したことです。仕事量のせいでストレスがたまっていると思います。ですから、私たちが見たような予算上の問題はなかったと思います。患者レベルを維持するために彼らがしている仕事の能力と、彼らがしているある種の仕事のレベル、つまり患者に直面している労働力の一種でした。それは本当にヘルスケアの問題だと思います。

公共部門に関しても、連邦、州、地方自治体と教育の両方をカバーする幅広いビジネス本があります。教育の分野では、私たちの世界のその部分がリモートで機能するリモートの教育モデルに急速に移行することで、いくつかの顧客が勝利を収めました。そのため、私たちのプライベートクラウドソリューションと確かに私たちのパブリッククラウドの最新のワークプレイスソリューションの両方が、その動きの恩恵を受けました。可視性がぎこちないと言っておきます。それは全面的であり、それは少し途切れ途切れです。私たちの公共部門事業では、チームをまとめて取引を完了できるようにするためのロジスティクスのために、四半期内に完了しなかった取引がいくつかあったと思います。

エリック・マーティンッツィ– レイク・ストリート・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

そして、ガイダンスに関しては、その3つすべての[Phonetic]のガイダンスに含まれていますか？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

そのとおりです。

エリック・マーティンッツィ– レイク・ストリート・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

とった。ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、エリック。次？

オペレーター

次の質問は、シティグループのジムスバからです。ラインがオープンしました。

ジム・スバ– シティグループ–アナリスト

どうもありがとうございました。ジョージ、あなたはあなたの販売力が急上昇していると述べました、それはとても印象的で、それは良いです、私はそのような計画を立てていました。誰も予想していなかったCOVID-19環境では、共有と努力を取り戻すのが難しくなったり、同じようになったりするのではないかと思っています。私は考えています-あなたはすべての新しい人、彼と彼女を配置しました。彼らは今すぐそこから始めることができますか？勝つ。私たちがこれをどのように整理するのか疑問に思っています。あなたは本当に計画より進んでいるようですから？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

コロナウイルスを混乱させる機会と考えれば、顧客との会話に傾くことができると思います。リモートの作業ツールを使用して私たちが目にしていることの1つは、当社のセールスチームが世界中のあらゆる顧客に最高のNetAppをもたらすことができることです。つまり、彼らは今、いつでもCEOをアジアでの議論に連れて行くことができます。ヨーロッパと北アメリカ、すべて1日で。旧世界ではそれは不可能でしたね。したがって、私たちは変化に傾倒しようとしています。

私が言ったように、私達は私達の私達の私達の私達の私達の私達の人員のいくつかをターゲットにしていた主要な場所であった私達の獲得地区の進歩に満足しています。第4四半期でも、パフォーマンスは良好でした。私たちはクラウドビジネスに焦点を当てており、良い結果をもたらした成功を加速し続けています。そして、あなたが私たちに期待するべきであり、過去数年にわたって実証してきたように、私たちは規律あるオペレーターであると思います。したがって、その投資の利益が見られない場合は、それを使って何か他のことを行うことを検討します。そして、マイクと私が市場の進化する性質に集中し続けることを期待するべきであり、それに応じて調整します。

ジム・スバ– シティグループ–アナリスト

詳細と説明ありがとうございます。大変感謝しています。ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

ありがとう、ジム。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ジムありがとう。次の問題？

オペレーター

次の質問は、Credit SuisseのMatt Cabralからです。ラインがオープンしました。

マットカブラル– クレディスイス–アナリスト

どうもありがとうございました。需要環境が軟化していることから、3月中旬以降、価格やその他の競争行動に変化があったかどうかについてお話ししたいと思いますか。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

いいえ。私は、事業の粗利益率プロファイルが強いことは、営業力の規律と製品の差別化の両方を反映していると思います。私たちは非常に優れた技術ポートフォリオを持っていると思います。前述のとおり、ストレージビジネスでは、ファイル、ブロック、オブジェクトのテクノロジーにおいて、2位、3位ではなく、リーダーシップを発揮しています。これは、フルレンジのクラウドデータサービスです。つまり、市場は常に競争力があります。しかし、私たちがこれまで数四半期にわたって実証してきたように、製品の粗利益率は引き続き私たちの焦点の領域です。営業部門に割引についての規律を保つよう促しましたが、四半期を通してそれを確認しました。そして、それを一度に4分の1にして、それについて常に規律を保ち続けるつもりです。

マイク、追加しますか？

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

いいえ、それ以上はありません。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

大丈夫。ありがとう、マット。次の問題？

オペレーター

次の質問は、ダイワのルイ・ミシオシアからです。ラインがオープンしました。

ルイ・ミシオシア– ダイワ–アナリスト

はい。ありがとうございました。COVID-19を使用して自宅で仕事をする方法を見て、ここでガイダンスを与えられる必要はありませんが、これを実際に行う長期的な変更はありますか。もっと永続的なものは？そして、長期的には、それは実際にあなたの不動産または他の何かのためにあなたのコスト構造のいくつかを変えますか？ここでの考えは、面白くて役立つだけです。ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

まず、ネットアップチームに感謝したいと思います。私は、この四半期に私たちのチームから見た以上に誇りに思うことはできませんでした。全面的に、中国での影響が最初に見られた1月に、COVID危機に対処する計画を開始しました。その結果、私たちの自宅での作業は、エンジニアリング、成果物から、サポートチームやサプライチェーンチームが行った信じられないほどの作業まで、すべてにおいて非常にシームレスになりました。ほとんどの場合、業務を中断することなく運用することができました。私たちが注力し続けているのは、デジタルメディアを通じて顧客を引き付ける能力だと思います。他の皆と同じように、私たちはそれに新しいのだと思いますが、そこには機会があると思います。

長期モデルに関して言えば、少し早いと思います。私たちは確かに労働力をオフィスに戻すことに慎重であると思います。従業員の安全を第一に考えて段階的にやっていこうと思います。したがって、これはハイブリッドモデルとなり、従業員の大部分が自宅やその他の柔軟な場所で勤務することがわかります。そして、新しい法線がどのように見えるかに落ち着くまで、時間をかけてそれを考慮します。私たちは間違いなく、時間の経過とともに、従業員と顧客に最善のサービスを提供するために何ができるかを考慮に入れます。

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

それにルイ、マイクです。追加します。ジョージの要点として、それは私たちの従業員が安全であることを確認し、今それを処理することです。あなたが楽しみにしてるように、会社はそれが不動産であろうと、旅行であろうと、マーケティングイベントであろうと、調査すべき多くの領域を持っています、それはセールスチームにとって何を意味しますか？しかし、私たちがそれを語るのは時期尚早だと思います。これが次の段階にどのように進むのかを把握する必要があります。それを数か月または数四半期と呼びます。そして、多くの企業がこれらの質問をします。

ルイ・ミシオシア– ダイワ–アナリスト

はい。そして、新しい仕事で頑張ってください。

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、ルイス。次の問題？

オペレーター

次の質問は、SIGのMehdi Hosseiniからです。ラインがオープンしました。

Mehdi Hosseini – Susquehanna International Group- アナリスト

はい。質問していただきありがとうございます。2つのフォローアップ。オールフラッシュアレイで前年比で4四半期連続して減少したジョージは、最悪の事態が後れだと思いますか。リバウンドし、できれば前年比での成長が遅くなると思いますか。そして、フォローアップがあります。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

COVIDのボラティリティを考えると、具体的なガイダンスを提供するのは難しいです。オールフラッシュアレイビジネスの大部分を占めるオールフラッシュFASビジネスは、焦点を合わせ、企業の販売範囲を拡大するにつれて、はるかに優れたパフォーマンスを発揮し始めたと言えます。オールフラッシュアレイ番号全体はまだ表示されていませんが、オールフラッシュアレイ番号の下の傾向は、全体番号が示すものよりもはるかに健全です。ですから、私たちはそのことに勇気づけられており、そこでの立場を活用して成長に戻すことについて述べてきたように、引き続き焦点を当てると思います。

設置ベースの観点からは、まだ小さなパーセンテージです。したがって、オールフラッシュのインストールベースは24％です。ですから、長い道のりがありました。そして、私たちはシェアを獲得するために自由に使えるすべてのレバーを使用することに集中し続けます。

Mehdi Hosseini – Susquehanna International Group- アナリスト

承知しました。すごい。詳細をありがとう。そして、フォローアップがあります。自宅での仕事の特定の側面は私たちにとって永続的なものになりそうです。その意味で、VDIの仮想化は長期的に求められています。あなたは最近ここで買収を行いました。この特定のセクターについてはどのように考えればよいでしょうか。オールフラッシュアレイ、クラウドデータサービスに重点が置かれてきましたが、VDIでいくつかのことを行っていると思います。詳しくお聞きしたいのですが、定量化できますか？ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

うん。Cloud Data Servicesポートフォリオの一部として、一貫して言ったように、基本的なインフラストラクチャを、すべての主要なハイパースケーラー、つまりCloud Volumesプラットフォームに組み込みます。次に、その上にデータサービスを追加し、いくつかの有機的に構築されたバックアップおよびデータ保護サービスを追加し、クラウドガバナンスおよびコンプライアンスサービスを実行しました。そして今行っているのは、Talonと呼ばれる第4四半期に取得したグローバルファイル統合ソリューションと、取得したCloudJumperと呼ばれる仮想デスクトップインフラストラクチャとサービスとしてのデスクトップソリューションプロバイダーを組み合わせた最新のワークプレースソリューションを構築することです。 21年度の第1四半期。

Cloud Volumes、Talon、CloudJumperの組み合わせは、市場で非常に強力な製品を提供します。これは、仮想デスクトップサービスからWindows Virtual Desktopへの幅広い移行に特に適しています。 Azureクラウド上ではるかに効率的な仮想デスクトップインフラストラクチャを顧客に提供します。そのため、今後の四半期でそれについて詳しく説明しますが、私たちは非常に興奮しており、いくつかの重要な顧客の勝利を見てきました。

CloudJumperはNetAppの長年のパートナーであり、以前は彼らと協力して多くのクラウド取引を行っていました。そして、それらがNetAppに統合されたので、これによりビジネスがさらに加速するはずです。

Mehdi Hosseini – Susquehanna International Group- アナリスト

すごい。ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、Mehdi。次の問題？

オペレーター

次の質問は、ノースランドキャピタルマーケットのNehal Chokshiからです。ラインがオープンしました。

Nehal Chokshi – ノースランド・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

ありがとう、おめでとうございます。条件を考えると、良い四半期だと思います。ガイダンスの上限では、製品の収益が直近の四半期のマイナス20％からおそらくほぼ前年比でほぼ横ばいになるところはかなり強気に見えます。それでは、その前年比の成長プロファイルにおけるかなり強い上昇を支えているのは何だと思いますか？

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

うん。それで、ネハル、これはマイクです。だから、それにいくつかのこと。収益構成では重要なことを覚えておいてください。追加の週から3,000万ドルから3,500万ドルを受け取ります。これは収益の数値です。したがって、前年比で検討する場合は、それを考慮に入れてください。そして、Q1では季節的な観点から見た製品の収益が低いため、これが定期的な収益の強みでもあります。そのため、その範囲についても役立ちます。つまり、それが実際に私たちがそれに到達した方法であり、それを呼んでいます。ガイダンスの範囲の上限であり、実際にはミックス、定期的な収益の強さ、そして14週目からの利益によって駆動されます。

Nehal Chokshi – ノースランド・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

はい。したがって、その後のガイダンスの最後にあります。それはマクロの悪化を埋め込んでいますか？

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

したがって、ジョージが述べたように、それは実際には、第4四半期の後半で見たもの、つまり呼び出しの続きです。したがって、4月と3月下旬に見たことが第1四半期まで続くと想定しています。

Nehal Chokshi – ノースランド・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

はい。ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、ネハル。次の問題？

オペレーター

次の質問は、Longbow ResearchのNik Todorovからです。ラインがオープンしました。

ニコライ・トドロフ– ロングボウ・リサーチ–アナリスト

ありがとう。こんにちは、皆さん。クラウドデータサービスでは、オンプレミスでネットアップの消費を増やすためにクラウドデータサービスを採用した顧客に対して、どのようなインセンティブがありますか？また、それに関連して、CDSと同じ顧客内のオンプレミスバイヤーは[Phonetic]部門を区別すると思います。オンプレミスシステムをCDSの顧客にクロスセルする販売サイクルが、どのように、どのように異なっているのかについて説明できますか？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

私はそうは思いません-まず第一に、CDSの顧客の一部はMicrosoftを通じて買収されているため、それらの顧客に提供されるインセンティブは、AzureクラウドにそれらのワークロードをデプロイするためにMicrosoftによって実際に提供されています。オンプレミス環境へのクロスセルに関しては、実際には、特定の種類のインセンティブ、つまり商業的なインセンティブというよりは、関係と顧客の信頼に関する議論のほうが多いと思います。

例を挙げましょう。SAPをGoogle CloudとAzure Cloudの両方で実行することが認定されています。そして、多くのお客様が使用しています-NetAppを備えたクラウドプロバイダープラットフォームでSAPを使用し始めています。それらのクラウドでSAP環境全体を実行することはできません。彼らはそれの一部を実行するかもしれません。たとえば、分析やビジネスインテリジェンスなどです。そして、私たちはそれらを伝え、聞いて、NetApp上のAzureでSAPを使用していて、テクノロジーと利点が気に入っているので、オンプレミスのトランザクション処理環境に私たちを使用しないのはなぜでしょうか。したがって、特定のインセンティブよりも、関係と顧客の信頼と意識の向上のほうが重要です。

ニコライ・トドロフ– ロングボウ・リサーチ–アナリスト

はい。もう少しこっそりできるとしたら、それは重要だと思います。特にMicrosoftとの摩擦のない販売モデルへの移行について話しましたが、それについて少し詳しく説明していただけますか？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

今日、私たちは、提供するワークロードの重要性を説明しました。これらは、お客様がサポートする実稼働環境です。ご存知のように、マイクロソフトにはホワイトリスト要件があります。そのため、基本的に顧客はMicrosoftのWebサイトに登録する必要があります。これにより、手動のプロビジョニング手順が作成されます。NetAppは顧客に電話をかけ、顧客が稼働する準備ができていることを確認する必要があります。ビジネスを拡大するにつれ、Microsoftと緊密に協力してその要件を削除し、ワークロードをNetApp Cloud Volumesに自動的にプロビジョニングできるようになると思います。そして、それが実現するのを楽しみにしています。やるべきことはまだありますが、両方のチームはその要件を取り除くために積極的に取り組んでいます。

ニコライ・トドロフ– ロングボウ・リサーチ–アナリスト

とった。ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとうございました。

ニコライ・トドロフ– ロングボウ・リサーチ–アナリスト

がんばれ。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ありがとう、ニック。次の問題？

オペレーター

次の質問は、Cross ResearchのShannon Crossからです。ラインがオープンしました。

シャノンクロス– クロスリサーチ–アナリスト

質問していただきありがとうございます。私はクラウドのトピックにこだわりすぎないようにしていますが、私は興味があるだけです。焦点を当てると、今後数四半期の間に、買収とパートナーシップのどちらを行うかをどの程度考えていますか内部開発？私はちょうどあなたがクラウドを拡大することについて本当にあなたが本当に考えている方法を正確に理解しようとしているのか、それともあなたが今持っているものを取り、それの売り上げを拡大しているだけなのか？そして、私はフォローアップしています。ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

私たちは常に現金の使用についてかなり訓練されてきました。私たちはそれを続けていきます。私たちが買収を行う場合、私たちは非常に選択的だと思います。私たちは多くの時間を費やして、戦略的および文化的財務の両方と、長期にわたる株主への財務上の利益を確認します。したがって、買収に関しては引き続き規律を維持します。

クラウドポートフォリオ自体については、今日のクラウド収益の大部分は有機的な開発によるものだと思います。私たちは、業界の他の誰とも異なり、世界最高のストレージおよびデータ管理オペレーティングシステムを採用し、クラウド対応にし、世界最大の3つのパブリッククラウドのすべての主要なデータセンターに統合したと感じています。それだけでなく、大きな3つのうち2つは実際に独自のサービスとして販売しており、これが私たちが行ってきた多大な作業でした。

その基盤が整い、規模が拡大し始めたので、かなり規律のあるチェスの動きに従って機能を追加します。これらの機能の多くは有機的なものであり、無機的なものを選択します。

シャノンクロス– クロスリサーチ–アナリスト

はい。ありがとうございました。それは役に立ちました。それから、私は競争の状況に興味がありました。競合他社が新しいミッドレンジプラットフォームを発売しました。これは、少なくともインストールベースでかなり大きなゲームチェンジャーになると信じています。私は好奇心が強く、彼らは明らかにシェアを獲得したいと思っています。今のところ何が起こっているのか、そして今後の四半期でどのような競争環境が予想されるかについてどう思いますか？ありがとうございました。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

それは常に競争力があります。この特定のプラットフォームにとって、それは長い遅延であり、依然として非常に不完全です。したがって、私たちはそれを私たちにとって完全な機会と見なしています。彼らがそれを発表した今、私たちは彼らの後を追っています。乞うご期待。

シャノンクロス– クロスリサーチ–アナリスト

ありがとうございました。

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

シャノン、ありがとう。次の問題？

オペレーター

最後の質問はループキャピタルのアナンダバルアからです。ラインがオープンしました。

アナンダ・バルア– ループ・キャピタル–アナリスト

こんにちは、ジョージ。こんにちは、マイク。質問していただきありがとうございます。ええ、私から一つだけ。ジョージ、私はこれがすでに尋ねられたならすみません。今日の午後、私はいくつかの異なる電話の間を移動していた。どのように-何が行われているのかによって、営業担当者のイニシアチブと企業の顧客拡大イニシアチブにどのように取り組んでいるかに影響がありますか？私はそれを取り巻くコンテキストが好きだと思います、そしてあなたたちたちはそれについてどう思いますか？ありがとう。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

COVID-90が市場での一連の移行を加速しているのは明らかです。その中で最も重要なのは、お客様のデジタル変革であり、そのデジタル変革はデータ主導型であると思います。最新のデータインフラストラクチャがなければ、デジタルトランスフォーメーションを成功させることはできません。それに続く一連の市場の移行があります。オペレーティングシステムの移行があり、主要なデータベースの移行が進んでいます。もちろん、競争の激しい製品の移行があり、10-K交換サイクルのようなテクノロジーの移行があります。これらの遷移を攻撃します。

そのため、私たちはチームが最も強力な製品提供に集中できるようにすることにかなりレーザーに焦点を合わせてきました。そして、私たちはそれらの市場の移行を攻撃し、できるだけ生産的になるように取り組んでいます。そして、第3四半期および第4四半期の新規顧客の追加により、良い結果が得られており、引き続き注力していきます。また、次回の決算電話とアナリストデーで最新情報をお届けします。

アナンダ・バルア– ループ・キャピタル–アナリスト

ジョージ、助かった。そして、ネットの新しい営業担当者はどうですか？

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

順調です。私のコメントで述べたように、第4四半期までに営業費用を増やすことなく、正味200人の新規需要創出の人数を完了しました。したがって、第4四半期には、スケジュールよりも1四半期早く、私たち自身とお客様へのコミットメントを達成しました。そして、私たちはそれらを生産的にすることに集中しています。初期のコホートは結果を示し始めています。だから、私たちは自分がどこにいるかについて気持ちがいい。質問ありがとうございます。

アナンダ・バルア– ループ・キャピタル–アナリスト

本当にありがとう。

オペレーター

大丈夫。アナンダありがとう。いくつかの閉会の挨拶のためにジョージにそれを引き渡します。

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

現在のヘルスケアの危機に直面して、NetAppに期待される運用規律を維持しながら、これまで以上に強力になるための戦略的な動きを続けます。業界をリードするファイル、ブロック、オブジェクトソフトウェアを搭載した当社のストレージシステムとクラウドデータサービスは、魅力的な競争上の優位性と市場での大きな存在感を持っています。当社の主導的地位をさらに活用するために、専用のクラウドセールスに重点を置き、エンタープライズ向けの販売範囲を拡大し、専用の顧客獲得リソースを提供することで、リーチを拡大しています。

第4四半期も引き続き、クラウドビジネスの進展と専用の買収地区での成功が見られます。業界をリードするポートフォリオをより多くのバイヤーの前に置くことで、この危機からこれまで以上に強力に脱出することができます。皆様の安全と健康をお祈りします。

最後に、創造性と回復力と協力することで、この危機から脱却するための道を一緒に見つけることができると信じています。投資家、パートナー、顧客、およびNetAppチームに、この数か月間一緒に素晴らしい仕事をしてくれたことに感謝します。9月のアナリストデーでお会いしましょう。ありがとうございました。

オペレーター

【オペレーター閉会挨拶】

期間：74分

参加者：

クリスニュートン– コーポレートコミュニケーションおよびIR担当副社長

ジョージ・クリアン– 最高経営責任者兼社長

マイクベリー– 副社長、最高財務責任者

バラ・レディ– ゴールドマン・サックス–アナリスト

サイモン・レオポルド– レイモンド・ジェームズ–アナリスト

ティム・ロング– バークレイズ–アナリスト

Matt Sheerin – Stifel- アナリスト

ケイティ・ハバーティ– モーガン・スタンレー–アナリスト

Steven Fox – Fox Advisors-アナリスト

ジョージIwanyc – オッペンハイマー–アナリスト

エリック・マーティンッツィ– レイク・ストリート・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

ジム・スバ– シティグループ–アナリスト

マットカブラル– クレディスイス–アナリスト

ルイ・ミシオシア– ダイワ–アナリスト

Mehdi Hosseini – Susquehanna International Group- アナリスト

Nehal Chokshi – ノースランド・キャピタル・マーケッツ–アナリスト

ニコライ・トドロフ– ロングボウ・リサーチ–アナリスト

シャノンクロス– クロスリサーチ–アナリスト

アナンダ・バルア– ループ・キャピタル–アナリスト