Applied Materials 2020年度第二四半期決算発表全文

2020/05/15
Applied Materials, Inc.
2020年度第二四半期
決算発表全文

オペレーター

アプライドマテリアルズの収益の電話会議へようこそ。プレゼンテーション中、すべての参加者は聴取専用モードになります。その後、質疑応答セッションに参加するよう招待されます。

会議をマイケルサリバン、コーポレートバイスプレジデントに任せたいと思います。どうぞ。

マイケル・サリバン-副社長、IR

こんにちは。記録されているアプライドマテリアルズの2020会計年度第2四半期決算電話にご参加いただきありがとうございます。私に加わるのは、社長兼CEOのGary Dickersonと最高財務責任者のDan Durnです。始める前に、本日の電話には将来の見通しに関する記述が含まれており、実際の結果とは異なる可能性のあるリスクと不確実性の影響を受けることを忘れないでください。リスクと不確実性に関する情報は、SECへのアプライドマテリアルズのフォーム10-Qおよび8-Kの提出書類に含まれています。本日の電話には、非GAAP財務指標も含まれています。 GAAP指標との調整は、本日の収益のプレスリリースと、四半期ごとの収益のプレゼンテーションに記載されています。これらのプレゼンテーションは、appliedmaterials.comのWebサイトのIRページでご覧いただけます。

そして今、私はゲイリー・ディッカーソンに電話を渡したいと思います。

ゲイリーE.ディッカーソン-社長兼最高経営責任者

ありがとう、マイク。今日の電話は、世界中で前例のない課題を生み出してきたCOVID-19パンデミックという、皆さんの心の最前線にあるトピックに取り組むことから始めたいと思います。私の考えと最善の願いは、あなた方全員、特に家族が病気に直接影響を受けている人々に出かけます。

過去数か月にわたって状況が進展したため、アプライドマテリアルズでの私たちの行動は2つの主要な原則によって導かれました。まず、従業員、顧客、サプライヤー、パートナーの信頼を維持します。 2つ目は、長期的に私たちがより強く出現できるようにするイニシアチブの推進に焦点を当てることです。いつものように、私たちの最優先事項は、従業員とその家族の健康と福祉です。私たちの労働力は高い生産性を維持しています。多くは自宅で効果的に働いており、現場で作業する人のために、私たちは医療アドバイザー、顧客、サプライヤーと緊密に連携して厳格な安全プロトコルを実装しています。工場、研究室、物流センターでは、物理的なレイアウトを変更して社会的距離を確保し、強化された清掃と衛生手順を導入し、健康診断を実施し、個人用保護具の使用を義務付けました。すべての従業員と派遣労働者は引き続き全額を受け取り、重要な業務をサポートする従業員に追加のインセンティブと福利厚生を導入しました。私たちは特定のサプライチェーンの制約に取り組んできましたが、お客様のニーズにレーザー焦点を当て、工場をスムーズに稼働させ、R&Dプログラムを軌道に乗せるために必要なことを行ってきました。

会社全体で、私たちの製造、ロジスティクス、およびフィールドオペレーションチームのすばらしい例が、顧客と業界を困難な状況の中で前進させ続けるために、さらに進んでいます。また、今日のソリューションを提供するだけでなく、長期にわたって大きなメリットを生み出す、お客様との新しい協働方法も定義しています。

最後に、アプライドマテリアルズの長年の価値観に沿って、私たちが住んでいる地域社会に積極的に貢献するために、グローバルで慈善的なCOVIDファンドを作成しました。この基金の目的は、差し迫った人道的ニーズに取り組み、地域社会や非営利部門への長期的な影響と闘うことです。

また、マスクや機器を医療施設に寄付したほか、全社的に社員主導の取り組みも数多く行われています。これらの従業員が、時間、スキル、リソースのボランティア活動を支援して、違いを生み出すための私たちの共通の情熱を示すのを支援することは、刺激的です。

では、今日の電話の議題に移りましょう。まず、第2四半期の業績と短期的な見通しの概要から始め、その後、市場に関するより長期的な展望を示し、戦略の概要をまとめて、最近の成果のいくつかを強調します。その後、ダンは私たちの財務結果、経営成績、およびビジネス環境をより詳しく説明します。

当社の短期的な事業見通しから始めて、当社の半導体顧客からの需要は引き続き強い。第2四半期、特にベイエリアとマレーシアにおけるサプライヤーの業務の一部に、シェルター・イン・プレースとロックダウンの注文が影響を与えたため、システムを顧客に出荷する能力により、業績は悪影響を受けました。しかし、今日ははるかに良い立場にあります。グローバルオペレーションのフットプリントの柔軟性のおかげで、私たちは調整を行うことができ、サプライヤーと緊密に連携して、サプライヤーが確実にニーズを満たすことができるようにしています。サプライチェーンは、半導体とサービス事業を合わせた記録的な受注と記録的なバックログで第3四半期に入り、引き続き重要な重点分野です。

半導体業界の環境に関しては、私が現在市場で目にしていることと、お客様から何を聞いているかに焦点を当てます。ファウンドリ/ロジックにおいて、最先端の需要は依然として非常に健全であり、これらの顧客からは、工場を建設し、開発のロードマップを推進するという強いコミットメントがあります。ただし、主に自動車および産業部門の引き下げの結果として、専門市場ではいくつかの弱点が見られます。

記憶上では、前四半期に提供した見通しに大きな変更はありません。在庫レベルが通常に近づき、価格動向が改善するなど、市場は前向きな進展を続けています。その結果、年間を通じて、メモリの顧客による投資は徐々に増加しています。

今日の可視性に基づくと、半導体機器の潜在的な需要は堅調であり、COVID関連の影響を考慮に入れても、当社の半導体事業は今年度も2桁の強い成長をもたらすと考えています。

業界では、この支出サイクルの底をナビゲートしているため、20年度の収益は19年度に近いと見ています。当社のディスプレイ事業は、市場の回復に備えて次世代製品に投資しているにもかかわらず、堅実な収益を維持しています。

さらに見てみると、私たちは世界的な経済問題をよく認識しています。考えられるマクロシナリオを推測するつもりはありませんが、私たちは戦略を導くために使用している主要な前提のいくつかを共有します。これらは、市場指標を注意深く監視し、顧客の近くにいることに基づいています。明らかに、消費者支出は、エレクトロニクス産業を含む多くのセクターにとって潜在的な逆風です。同時に、世界的なパンデミックは、すでに進行中だった主要な技術の活用のための加速器として機能しています。

在宅勤務、在宅学習、eコマースからの学習は、クラウドデータセンターと通信インフラストラクチャへの投資を促進しています。私たちは、企業が地理的冗長性と自動化およびIoTテクノロジーの使用の増加を含むより強力なビジネス継続性計画を構築することを期待し、AIおよびビッグデータの採用は多くの企業にとって自由裁量ではありません。前に述べたように、これらのゲームを変えるテクノロジーは業界全体を変革し、移行を通して大きな勝者と敗者がいます。

私の個人的な見解では、企業の運営方法および投資の優先順位付けの方法に重大かつ永続的な変化が見られると思います。実際、これはすでに私たちのビジネスで起こっており、私たちが顧客と協力している方法です。過去数年にわたり、私たちは最先端のデジタルインフラストラクチャ、センサーと計測、データサイエンス、機械学習、シミュレーションに多大な投資を行ってきました。これらのテクノロジーの組み合わせにより、製品開発サイクルを削減し、ラボからファブへの新しいテクノロジーの転送を高速化し、顧客と量産のコスト生産と歩留まりを最適化できます。

過去数か月間、当社のフィールドチームとR&Dチームはお客様と協力して、セキュリティで保護されたデータ共有をさらに拡大し、リモートサポートを強化し、これらの強力な新しいツールの展開を加速しています。私たち自身のラボでは、モード[Phonetic]オペレーションに創造的な新しい戦略を適用することで、R&Dチームがラボ資産の使用率と生産性を向上させる例も数多くあります。短期的なアクションは必要性によって推進されていますが、アプライドマテリアルズとお客様に市場投入までの時間とコストの優位性を提供するため、この方法で作業することの長期的なメリットは魅力的です。

次の10年間を形作るAIとビッグデータに関する私たちの長期的な展望は変更されていません。これらの変曲の特定の要素が以前の予想よりも速くスケーリングする可能性が高いことがわかります。前に述べたように、これらの新しいコンピューティングシステムを有効にしてAIテクノロジーの可能性を解き放つには、半導体デバイスの電力、パフォーマンス、面積コスト(PPAC)の大幅な進歩が必要です。

顧客からの最近の入力に基づいて、PPACフレームワークをPPACTに更新しました。ここで、Tは市場投入までの時間を表し、スピードの莫大な価値を認めています。アプライドマテリアルズは、構造とデバイスの作成、成形、修正、分析、接続に及ぶPPACTプレイブックを加速するために、これまでにない最大のテクノロジーと製品の幅広いポートフォリオを持っています。当社は、1つの屋根の下でプロセスと計測を実施する唯一の企業であり、高度に差別化されたシリコンとパッケージングラボの機能を備えています。その結果、半導体エコシステムのための新しいPPACTイノベーションを加速する当社の能力には大きな利点があります。私たちが構築した機能と私たちが行った数年にわたる投資は、結果を生み出しています。

VLSI Researchが最近発表したレポートによると、昨年、半導体機器とサービスの両方で市場を上回りました。 PVD事業が7ポイントのシェアを獲得し、蒸着技術における当社の業績は特に強力でした。計測と検査にも大きな勢いがあります。当社のプロセス、診断、制御グループは、今年上半期に記録的な収益を上げました。この記録的なパフォーマンスの主要な貢献者の1つは、今年後半に正式にリリースされる新しい光学検査システムです。

ダンに電話を渡す前に、簡単にまとめます。最初に、COVID-19によって作成された課題をナビゲートするときに、2つの基本原則に沿って会社を結集しました。従業員、顧客、サプライヤー、パートナーの信頼を維持し、アプライドマテリアルズが長期的に強くなることを確実にするアクションの推進に焦点を当てます。第二に、今日見聞きすることに基づいた潜在的なマクロ経済的逆風に注意を払っている一方で、半導体機器の需要は引き続き堅調であり、サプライチェーンは健全になっています。 3つ目は、PPACTプレイブックを加速するための戦略に引き続き全力で取り組み、新しい革新的な製品と統合プロセスのパイプラインがこれまでになく向上したことです。

次に、Danに電話を渡します。

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

ありがとう、ゲイリー。今日は、第2四半期の結果と活動を要約し、環境についての最新情報を提供し、今年度下半期に対する現在の期待を共有します。念のため、3月23日、COVD-19に対する世界的な対応がサプライチェーン、製造業務、およびロジスティクス全体に重大な課題を引き起こしたため、第2四半期のガイダンスを一時停止しました。極端な不確実性のため、私たちはまた、回転信用枠に対して借入することを決定しました。私たちは投資家にこの収益のウェブキャストの最新情報を提供することを約束しました。これはまもなく行います。

本日の午後、Q2の結果を発表しましたが、これは当初のガイダンスを下回っていましたが、COVIDが原因でチームが直面した極端な課題を考慮した結果、堅調でした。従業員が健康と安全を第一に考え、工場を稼働させ続けるためにも、研究開発プログラムを動かすためにも、お客様をサポートするために可能な限りのあらゆることを行っていることを誇りに思います。

四半期の最後の6週間に経験した段階的な課題にも関わらず、AGSを提供し、2月の当初の予想よりも高い収益を表示しました。当社の半システム収益は当初の見通しを下回りましたが、これは完全にCOVID関連の供給制約によるものであり、需要は引き続き堅調です。また、環境は流動的ですが、当社の歴史では2番目に高い会社のバックログを記録し、セミシステムとAGSを合わせたバックログを記録して、四半期を終了しました。

会社全体として、第2四半期の前年比では、売上高は12%増加し、非GAAP営業利益は23%増加し、非GAAP EPSは27%増加して0.89ドルになりました。当四半期中、当社は自社株買いおよび配当金として3億9,200万ドルを株主に還元し、5%近くの配当増を発表しました。第2四半期の決算は、貸借対照表に74億ドル近く、15億ドルの与信枠の手取金を含みました。

次に、いくつかの有望な開発を含むCOVID環境の私の評価を共有します。私たちの産業は、世界の多くの地域で重要インフラに指定されています。これですべてのサプライヤーが操業を再開でき、通常の生産量に回復しています。私たちはお客様と非常に緊密なコミュニケーションをとっており、それらの需要の兆候は引き続き強力です。私たちは、世界経済の消費者および産業部門における失業を含む、COVIDのミクロ経済的影響に注意を払っています。しかし、政府は労働者、企業、銀行システムに強力な財政支援を提供しています。環境評価の結果、当四半期末以降、回転信用枠の借入金を全額返済しました。現在、貸借対照表には約59億ドルの現金と投資があり、これは第1四半期の残高と比較して約2億ドルの増加です。今後も国際電気の買収に向けて準備を進めております。 Q2の期間中、私たちはこの取引について台湾の認可を取得し、中国からの最終承認が1件あります。

ビジネスの見通しに目を向けます。良い兆候は見られますが、世界中でCOVID関連の混乱の可能性がまだあり、Q3の収益と収益のガイダンスは提供していません。私は、さらなる経済的影響と顧客の投資パターンの変化のリスクについて懸念があることを知っています。しかし、推測するのではなく、事業セグメント全体で私たちが見ているものへの可視性を提供することで、投資家を助けようとします。

半導体システムでは、第2四半期の収益は6億5,000万ドル近く、COVID関連の制約がなければ高かったでしょう。サプライチェーンの改善に伴い、第3四半期および第4四半期にこの収益を回復させたいと考えています。第2四半期には、セミシステムの注文が大幅に増加し、より多くの顧客への需要が拡大しています。お客様からのご意見に基づくと、第3四半期の半期売上高は1桁台前半で順次増加し、第4四半期も再び増加し、その結果、会計年度は2桁の大幅な成長を遂げると考えています。

私たちのサービスビジネスは危機の間に非常に回復力があることが証明されており、長期的なサービス契約のようなサブスクリプションから収益の割合を増やし続けています。 AGSは、第2四半期に最初の10億ドルの四半期を記録し、収益の60%近くがサービス契約によるものでした。 Q3では、AGSの収益は横ばいから横ばい、Q4は再び増加する可能性があると考えています。 AGSの範囲内で、当社の半部品およびサービス事業は32億ドル、または当社の半関連収益の24%に成長しました。

VLSI Researchは、業界内の企業の部品とサービスの収益のサイズと比較を開始しました。私たちのものは、ドルベースでも、半関連収益のパーセントとしても、私たちの仲間の中で最強です。

部品、サービス、200ミリのシステム、300ミリのアップグレードおよび改修を含む、半導体のインストールベース事業全体は、半関連収益の38%に成長しました。この比率は、同業他社よりも約5ポイント高くなっています。

ゲーリー氏が指摘したように、今年もディスプレイの収益は昨年とほぼ同じになると予想しています。売上高は横ばいから第3四半期はわずかに増加し、第4四半期も再び増加する可能性が高いと考えています。つまり、顧客からの需要の兆候があり、サプライチェーンが改善し続ける場合、各セグメントで下期加重収益が得られるはずです。今日見られるすべてに基づくと、これは、第3四半期に順次、第4四半期に収益の増加と収益の増加をもたらすことになります。

つまり、要約すると、状況は依然として流動的であり、マクロ経済への影響はまだ不明ですが、お客様はテクノロジーロードマップに引き続き取り組み、アプライドマテリアルズの成長を示しています。私たちは警戒を怠らず、お客様の近くにいて、環境が変化した場合に迅速に対応できるように準備します。

繰り返しになりますが、従業員の健康と安全への強い取り組みとお客様からの強力なサポートを誇りに思っています。これは、工場とその工場での今日の需要に対応し、未来のテクノロジーを実現するためにR&Dラボで革新を遂げています。 。

それではマイク、Q&Aから始めましょう。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ありがとう、ダン。今日はたくさんの人が電話に出ています。できるだけ多くの方にご連絡いただけるよう、簡単なフォローアップを1つだけお願いします。質問は1つだけお願いします。オペレーター、始めましょう。

 

質問と答え:

オペレーター

ありがとうございました。 [オペレーターの指示]最初の質問は、C.J。ミューズとEvercoreの関係者からのものです。ラインがオープンしました。

C.J.ミューズ-Evercore ISI-アナリスト

うん、こんにちは。質問していただきありがとうございます。最初の質問だと思いますが、あなたは暦年を通して記憶力の漸進的な強さに対する期待について話しました。私は、おそらく、NANDとDRAMの両方のミックス、および新しいウェーハの開始と長所の関係、およびCOVIDのこの世界でそれが持続可能であるという確信を与えるものについて、詳しく説明できればと思っていました。

ゲイリーE.ディッカーソン-社長兼最高経営責任者

ありがとう、C.J。年を見ると、四半期の前に話し合った支出の見地から、年のプロファイリングはかなり似ています。注文帳と顧客ベースが拡大し、私たちはそれについて良いと感じているので、ファウンドリー/ロジックの強さが1年中続きます。

メモリにプロファイリングする際、DRAMとNANDの両方で今年、力が徐々に高まることについて話しました。その規模を呼ぶのは時期尚早だと思いますが、支出の観点からは、デバイスタイプ全体のバランスが見られます。そして、2019年が主に技術ロードマップに焦点を当てた投資年であるという点で、類似点があると思います。実際、昨年の2019年のウエハースタート数は、DRAMとNANDの両方で年々減少しました。また、今年の調査では、強力な容量が実際に追加されることはありません。テクノロジーロードマップはコスト構造に影響を与えるため、お客様が引き続きテクノロジーロードマップを推進しているのを目にします。これにより、業界が回復したときにマージンとキャッシュフローを推進できます。

したがって、テクノロジーロードマップの観点からは継続的な投資が見られますが、システムからの1か月あたりのウェーハスタートは、前年度よりも少ないと思われます。つまり、マージンのようなものです。私たちは近くにいます。見ていきます。そして、私たちはオープンで透明性を保ち続けます。不確実性によって定義される環境では、私たちがやりたいことはできる限り役立つことです。投資家と私たちが見ていることやお客様から聞いていることを共有し、私たちは四半期ごとに何を見ているかを知らせます状況は進化します。

C.J.ミューズ-Evercore ISI-アナリスト

それは役に立ちます。簡単にフォローアップできるとしたら、マイク。粗利益について、シリコンとAGSの両方からのポジティブミックスと思われるものを考慮して、後半への軌道をどのように見ているかを説明できますか?それはサプライチェーンにも関係しているので、COVIDに関連する800万ドルの費用がかかったと思います。それは後半に耐えられるものなのでしょうか?それについてどのように考えるべきですか?ありがとう。

ゲイリーE.ディッカーソン-社長兼最高経営責任者

ありがとう、C.J。両方取ります。当社が現在の環境で取った行動を考えると、運営と製造の観点から自分たちをどのように位置づけるかについて意識的な決定を行い、決定はプロセスの非常に早い段階で行われました。事業継続チームは1月中旬に実施しました。また、緊急時の計画と潜在的なリスクポイントのマッピングの一環として、人員の観点からサージ容量を導入することを決定しました。そしてその決定はおそらく2月の最初の週になされました。

したがって、明らかに、COVIDを導入する前と同じサイクルタイムとスループットを維持するための影響があります。それは本当に強力なチームワークと実行と計画の結果です。しかし、それは確かにマージンの観点から逆風になります。そして、私たちはお客様へのサービス提供と、私たちが対処できることに注意を払うように最適化しており、サプライチェーンの混乱という観点から見た、制御できないものや速度とペースに耐えることができます。その回復。だから私たちはそれについて気持ちがいい。しかし、確かにそれは少し逆風を生み出します。また、一部のセグメントでプロファイリングを行っていることがわかります。その考えを共有できてうれしいですが、確かにあります。

売上総利益率の観点から、次の四半期を見ると、好意的なセグメント構成と、売上総利益率の観点から改善をもたらす通常の環境であることが示されました。また、直近の四半期に経験したのは、ベイエリアとマレーシアでの同時進行のシェルターインプレースオーダーによって引き起こされた資材サプライチェーンの混乱による6週間の影響でした。これはサプライチェーンの重要な部分に影響しましたが、6週間の影響がありました。

第3四半期に入ると、サプライチェーンが健全になり、好ましいセグメントミックスの一部が相殺されるため、13週間の影響が完全に現れます。したがって、計画の仮定の観点から第3四半期を検討する際に、粗利益について考える最良の方法は、それをフラットに考えることです。私たちがもっとうまくできるなら、私たちは確かにそうします。しかし、私たちは四半期ごとにそれを取り、投資家に私たちが見ているものについての最良の見方と、この環境で私たちの能力を最大限に発揮してビジネスを管理する際のプラスとマイナスを与えます。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ありがとう、C.J。

オペレーター

ありがとうございました。次の質問は、シティとのAtif Malikのラインからです。ラインがオープンしました。

Atif Malik-シティ-アナリスト

質問していただきありがとうございます。私は2つを持っています。最初にゲイリー。同社は昨年、0.5ポイントの機器シェアを獲得し、預金が主導する変動市場に対応しました。今年と来年、大幅な成長を示すことができる自信のあるエンドマーケットまたはテクノロジーはどれですか。そして、フォローアップとして、ダン、私はあなたが最近の商務省の中国の機器のライセンシーを将来の出荷に向けてどのように捉えているかを知りたいと思います。

ゲイリーE.ディッカーソン-社長兼最高経営責任者

ご質問ありがとうございます。私はそれらの両方を取ると思います。それでは、市場シェアから始めましょう。そして、全体的な会社の観点から始めて、以前に議論したことの1つは、リーディングロジックとトレーリングロジック、DRAMとNANDを含むすべてのデバイスセグメントにわたって非常にバランスが取れていることです。これにより、デバイスミックスに関係なく、パフォーマンスを向上させることができます。それは私たちにほとんどすべての環境でうまく機能する能力を与えます。

全体的に見ると、2019年は私たちにとって良い年でした。あなたの質問は2020に関連していると思います。2020も私たちにとって非常に良い設定だと考えています。準備された発言で述べたように、アプライド2020年には2桁の大幅な成長が見込まれます。この新しい環境では、以前はかなりの量の旅行をしていたと思います。そして、私はまだCEO、R&Dリーダーと頻繁に電話をしています。実際、今朝、私はCEOの1人に電話をかけました。また、アプライドマテリアルズの真の利点の1つは、PPACTロードマップを加速するために私たちが顧客と共に持っている牽引力です。そしてそれは本当にメモリとファウンドリとロジックの両方に当てはまります。

したがって、2019年のパフォーマンスは、サービスを提供する市場で約2ポイント、WFE全体で0.5ポイントのシェアを獲得しました。したがって、2020年の設定を見ると、リーダーシップ製品、PVD、epi、新しいエッチングアプリケーションにおける強力な牽引力がある強力なファウンドリ/ロジック投資が引き続き見られます。現在、メモリビジネスは2桁成長し、メモリは2桁成長し、メモリパターニングアプリケーションのスケーリングと強力な成長の鍵となる新機能で勢いを増しています。つまり、全体として、これらの異なるセグメントすべてにバランスがあります。統合材料ソリューションにおける新製品のパイプラインは、お客様のPPACTロードマップの高速化に比べて決して優れているとは言えません。

次に、2番目の質問についてです。輸出管理についてです。それでは、全体的な地政学的状況の視点から始めましょう。アプライドマテリアルズは、これについて前に述べましたが、フェアトレードと知的財産の保護を信じています。半生態系とイノベーションのロードマップは、これらの原則に依存しています。したがって、商務省によって最近発表された新しい規制については、米国政府、業界団体、およびアドバイザーと緊密に連携して、業界の要件をより適切に定義し、新しい規制に準拠できるようにしています。私たちはこれに取り組んでいる非常に優れた人々がいます、そして私たちの現在の期待に基づく私たちの現在の期待は、私たちに大きな混乱をもたらすことなく6月末にルールが施行されればAppliedは政府の必要な基準を満たすことができるだろうということですビジネス。必要に応じて、グローバルオペレーションのフットプリントに大きな柔軟性があり、実装できる緊急時対応計画を開発しています。しかし、全体として、ルールが有効になったときに政府の必要な基準を満たすことができると私たちは考えています。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ありがとう、アティフ。

オペレーター

次の質問は、張利也とゴールドマン・サックスの話です。ラインがオープンしました。

張利也-ゴールドマンサックス&アナリスト-アナリスト

こんにちは。質問をいただき、ありがとうございました。ゲーリー、私はあなたが私たちにあなたの中国でのビジネスについての最新情報を、メモリ側だけでなく、ロジックとファウンドリ側の両方で教えてくれることを望んでいました。ファウンドリの顧客の1人が設備投資を引き上げたばかりだと思います。昨日は10億ドルのプラスでした。メモリ側のアクティビティも引き続きかなり堅牢であると思います。しかし、あなたが私たちに近い将来に見ているものとあなたの後半に対するあなたの期待が何であるかについての最新情報を与えることができればそれは素晴らしいでしょう。そして、私は簡単なフォローアップを持っています。

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

こんにちは、Toshiya。私はその質問に飛び込みます。したがって、中国について考えるとき、2019年がどこで終わったかについて話し、それを出発点として使用して、2020年に向けて国内の中国の支出に関連して見られるものについて話します。

したがって、2019年を振り返ると、市場規模は約65億ドルでした。そして、4分の1前に、2020年に中国の国内支出が20億ドルから30億ドル増加すると予想しました。 2020年の予想は、まだ20億ドルから30億ドルです。しかし、今、お客様のニュースが一夜であるとすれば、私たちはおそらくその範囲の上限に達しています。

そして、4分の1前に、その増分支出の分解について考えると、約200ミリのトレーリングノードファウンドリの特殊ロジックの支出のうち、3分の2が300ミリメートルでした。そして、300ミリメートルの費用を分解すると、メモリ内のデバイスタイプ間のバランスが取れて、ファウンドリ/ロジックとメモリの間でおよそ50〜50に分割されました。

そして、範囲の上限にいる私たちについて考えるとき、300ミリのトレーリングノードファウンドリ/ロジックでの段階的により多くの支出について考えてください。そして、これにより、現在の25億ドルから30億ドルがその増分範囲の上限に向けてどのように費やされているかという、その支出プロファイルの進化がもたらされると思います。これは、市場で見られるすべてのものと、お客様と話している内容に基づいた現時点での最高の洞察です。

張利也-ゴールドマンサックス&アナリスト-アナリスト

助かります、ダン。ありがとうございました。そして、これはゲイリーのためだと思います。私はあなたの市場シェアのコメントのいくつかをフォローアップしたかっただけです。 PVDで7%のシェアを獲得したとおっしゃっていたと思います。マーケットシェアの面で、エッチ側に何が見られるか知りたいと思いました。また、光学検査の新製品についても説明しました。競合他社とのツールの差別化要因や、今後数年間の市場シェアの面での抱負を説明できるとしたら、それは素晴らしいことです。ありがとうございました。

ゲイリーE.ディッカーソン-社長兼最高経営責任者

ええ、確かに。まず、PDC事業全体から見ていきましょう。そして、私はエッチの質問に答えます。したがって、検査および測定事業は、当社が最も勢いのあるセグメントの1つです。前四半期の2020年度上半期の記録について話しました。これは、過去最高の半期を大きく上回っています。 2020年には、全体として2桁の成長を半期で達成し、このセグメントは、今年、私たちにとって最も高い成長を遂げるビジネスの1つである検査および測定ビジネスとなります。

新しい光学検査システムと比較すると、そのシステムには大きな勢いがあります。今年後半に発売する予定です。ファウンドリとロジックにおける非常に強力な採用。私たちのPDCビジネスに対してポジティブなもう1つのことは、eビームです。私たちは強力なリーダーシップの立場を持っています。そこにもいくつかの新しい機能があります。業界最高の解像度の画像技術であり、最初の採用が非常に強力で、主要な顧客に新しい機能が備わっています。繰り返しになりますが、2020年にPDCで素晴らしいスタートを切ることができました。そのビジネスに関連して、これまでで最高のポジションを確保したいと思います。

エッチ、また、ご存じのとおり、導体エッチビジネスは2020年から2018年までの収益成長率で約5倍の驚異的な成長を遂げています。アプライドマテリアルズの歴史に残る製品、Sym3。 2019年と比較して、エッチシェア全体では約0.5ポイント増加し、2020年にはエッチの2桁の大幅な成長が見込まれます。私たちは記憶に良い勢いを持っています。あまり高いシェアを持っていなかったファウンドリ/ロジックのすべての主要顧客との大きな牽引力。過去は非常に低かった。そこには本当に大きな牽引力があります。そしてまた、勢いのある新製品とパッケージング。
したがって、全体として2020年には力強い成長が見込まれており、今後もエッチシェアを拡大し続けるという新機能と自信に大きな弾みがあります。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ありがとう、トシヤ。

オペレーター

ありがとうございました。次の質問は、クレディ・スイスのジョン・ピッツァー氏からです。ラインがオープンしました。

ジョン・ピッツァー-クレディ・スイス-アナリスト

うん。こんにちは、皆さん。質問させていただきありがとうございます。ダン、私はあなたがCOVIDから見た供給制約の影響をよりよく理解したいと思っています。 4月の四半期に6億5,000万ドルの影響を与えるとおっしゃいましたね。そして、第3四半期と第4四半期の両方でそれを補うことができるとあなたは言った。しかし、質問への回答では、これらの供給の問題が13週間続くため、第3四半期には粗利益が逆風になると述べました。それで、私の質問は、供給が会計年度の第3四半期に出荷できるものにも影響を与えるということでしょうか。もしそうなら、どのくらいですか?そして、あなたたちがあなたの本にある需要に実際に応えることができる状況に私たちはいつ到達すると思いますか?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

うん。ありがとう、ジョン。少し開梱して、私たちがそれについてどう思うかを教えてください。うまくいけば、質問に対処する洞察が得られます。そして、何かを見逃した場合はお知らせください。確実にフォローアップします。

したがって、サプライチェーンの場所とサプライチェーンの健全性を考えると、サプライチェーンを3つのコンポーネントに分割し、これらの3つのバケットをそれぞれ順番に処理することが重要だと思います。 1つ目は、サプライヤーがビジネスに戻って人員配置レベルを上げ、COVID以前の出力レベルに戻すことですか?これは、一連の問題の1つです。バケット2、失われたボリュームをどれだけ早く埋め合わせることができるか。そして、3番目のバケットは、ロジスティクスチャネルと、時間の経過に伴う健康状態の改善です。

そして、これら3つのベクトルそれぞれの時系列とオーバーレイについて考えると、すべてのサプライヤーがゲームに戻ってきました。彼らは100%の人員配置レベルに戻り、COVID以前の出力レベルに戻っています。今年度の第3四半期を終えると思いますが、そのかなりの部分、不釣り合いなシェアが後回しになると思います。これで、2番目のバケットが残ります。これは、失われたボリュームをどれだけ迅速に補うことができるかです。私はそれが起こると思います-私たちが目にする堅牢な環境を考えると、それは私たちの会計年度Q4と会計年度Q1で起こりますしたがって、暦年を終了することは、私たちの事業活動の観点から、真の最終市場の需要を直接読む必要があります。今日見ることができる軌道に基づくものに基づいています。

3番目のバケットはロジスティクスです。これは、通常に戻るには長期的な問題になるでしょう。そして、私が言う理由は、民間航空業界と物流チャネルの間に相関関係があるからです。私が意味するのは、完全なシステムを出荷しない場合です。完全なシステムは、特別な貨物機で運ばれます。完全なシステムでは不十分なことの多くは、民間航空機の腹に乗ります。これを代替の貨物および物流チャネルにピボットする必要があり、それに関連するコストが上昇し、マージンの向かい風が生まれました。

商業産業の健全性との相関を考えると、これは近い将来に私たちと一緒にあると思います。商業航空の自由度が始まるのを見るまで、これらの増加した運送費と物流コストは私たちと一緒にいる可能性が高いです今日のレベルよりもはるかに健康的でよりアクティブになるために。

したがって、そのマージンの逆風がしばらく続いているという私のコメントを聞くと、サプライチェーンの基本的な健全性からそれを切り離すことができます。私たちは戻ってきたと思います-サプライヤーは現在の会計四半期を終えるCOVIDより前の生産レベルに戻っています。暦年のバランスで、失われたボリュームを補っていると思います。この時点で商用航空チャネルがCOVID以前に見たものと同様の何かに解放され始める時期を予測することは困難です。うまくいけば、ジョン、私たちが物事をどのように見ているかについていくつかの光を当て、あなたの質問に答えます。

ジョン・ピッツァー-クレディ・スイス-アナリスト

それは本当に役に立ちます。それから-そして私のフォローアップ、ゲイリー、中国であなたが持つ可能性のある機会、そしておそらく地政学的観点からそれに伴うリスクのいくつかに多くの投資家が焦点を当ててきました。週末の間、私たちは一種の異なる風味を得ました。おそらく最先端の半導体のより国内的な製造がここ米国でだけでなく、日本からいくつかの記事があったという議論もありました。気になると思います-早い段階であることはわかっています。最先端のチップをより主導的に製造するためのこの潜在的な推進力について、あなたの考えを聞きたいと思います。

そして、あなたがその機会について考えるとき、これはあなたの見積もりにおける一種の冗長な能力でしょうか、それとも成長能力でしょうか、それは今後数年間でどのように発揮されると思いますか?

ゲイリーE.ディッカーソン-社長兼最高経営責任者

はい、質問をありがとう、ジョン。したがって、これはしばらくの間議論されてきました。しかし、現在の地政学的な状況により、焦点は確実に高まっています。もちろん、このトピックについて誰かと話し合った詳細を共有することはできません。しかし、確かに、これは米国にとってもアプライドマテリアルにとっても良い機会であり、私たちは非常にサポートします-コンセプトを成功させるためのサポートです。

お客様が別の地域に行く時期を見ると、それは私たちにとって良い機会となります。主要な顧客の一部を見る場合は、具体的な話はしませんが、彼らが同じ中核を持たない別の地理的な場所に移動するとき、それは私たちにとって本当に素晴らしいサービスの機会を生み出しますまたは技術的な馬力の臨界質量。

したがって、地理的に異なる場所に移動することを検討している一部の顧客と話し合ったので、もちろんサポートは彼らの意思決定の重要な側面の1つです。そして、繰り返しになりますが、アプライドマテリアルズにとって本当に良い機会であり、地政学的な観点からは、米国にとってこの機会にとって良いことだと思います。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ありがとう、ジョン。

オペレーター

ありがとうございました。次の質問は、コーエンアンドカンパニーのクリシュサンカー氏からです。ラインがオープンしました。

クリッシュ・サンカー-コーウェン-アナリスト

うん。こんにちは。私の質問をいただき、ありがとうございます。このような厳しい環境での運用について、おめでとうございます。ダンのどちらかへの最初の質問です。後半を見ると、4月に6億5,000万ドルの影響があり、今年後半に影響が出るとおっしゃっていました。その6億5,000万ドルを取り除く場合、下半期の収益が上半期の収益よりも低いと想定するのは公正ですか?その後、フォローアップを行いました。

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

ええ、クリッシュ。少し時間を置いてモデルを引き上げてください。ええ、私は必ずしもそれが本当であるとは言いません、そしてここに私がそこに行く理由があります。まず、第3四半期全体を通してサプライチェーンがCVOID以前のレベルの生産に戻ることについて話しました。これが出口率のコメントです。そして、その出口率のコメントに暗示されているのは、第3四半期を通じて真の最終市場の需要を提供できないという事実です。

そして、Garyが準備したコメントで述べたように、Q3を終了します。半関連ビジネスであるSSGとAGSのバックログが記録され、実際にQ2の注文も記録されます。したがって、需要は引き続き強く、サプライチェーンはQ3を終了する時点でより健全になり、未だ満たされていない需要からQ3までのボリュームを構成します-すみません、会計年度Q4と会計年度Q1。したがって、私たちは暦年を終了して、真の最終市場の需要に到達すると思います。したがって、このダイナミックの次の会計年度への流出が少しあります。注文の観点から見てきたことと、バックログの観点から第3四半期に入っていることを考えると、今年度の後半には力があると思います。

これをデバイスタイプ別に分類すると、何がわかりますか?ファウンドリ/ロジックでは、年間を通じて継続的な力が見られます。ファウンドリ/ロジックにおける注文書の拡大について話しました。複数の顧客、複数のノードについて話しました。自動車や産業、消費者向けのエンドマーケットなどに関連するいくつかの柔らかさについて話しました。私たちが最先端で見ているものは、引き続き強力です。

記憶について考えると、4分の1前に、年の後半が変動要因であることについて話しましたが、その構成はまだ残っています。記憶の観点からは、暦年Q4はまだ可視性の地平線を超えています。そして、私達は私達が強い環境にいると私達は考えます、そして私達は私達が最後の四半期に会うことができなかった6億5,000万ドルなしでさえ、会社は年の後半にかなりうまくいったと思います。

クリッシュ・サンカー-コーウェン-アナリスト

とった。ダン、本当に助かります。そしてフォローアップとして、コマース部門の判決に対するあなたの見解の色に感謝します。サービスについて知りたいのですが、あなたの収入のどれくらいが中国から来ていますか?また、コマース部門があなたや米国のセミキャップ企業を支配することで事態が悪化すると想定した場合、関連するサービス収益はどうなるでしょうか。特に、既存のツールが存在するファウンドリ側ではどうなりますか?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

うん。おかげで、クリシュ。少しだけ構成を見てみましょう。今日の中国での事業を考えると、半導体事業とディスプレイ事業の両方を行っています。それでは、少しお話しますが、中国で行われているサービスビジネスの量を把握するために、それについて考える方法のフレームワークについて少しお話しします。したがって、このフレームワークを順を追って説明するので、我慢してください。

中国ではご存知のように、ディスプレイと半導体の両方の事業を行っています。したがって、2019年を例にとると、会社全体の収益の約29%が中国で行われたことになります。私たちは大規模なディスプレイ事業を持っています。 16億ドル-2019会計年度にはほぼ17億ドルであり、その事業の広大な圧倒的多数が中国に進出しています。したがって、中国のビジネス全体からそれを抽出すると、中国で行われているセミシステムおよびサービスビジネスの規模をかなりよく把握できます。

次に、それを分解して、サービスセグメントをその収益プールから外し、半システムへの企業平均サービスの種類について考えると、70から30の分割、ギブ、テイクのようなものです。だから、ディスプレイの収益を抽出するときに、中国の半関連ビジネスをすっきりと見通すことができると思います。そして、それを70から30に分割すると考えて、感覚を与えます。ただし、そのサービスビジネスとシステムビジネスは、多国籍企業と国内産業の両方にサービスを提供することも覚えておく必要があります。そして、システムビジネスがこれらの2つの側面にどのように分散しているかの大まかな順序は、おそらく65%が国内、35%が多国籍であると考えてください。これにより、中国ビジネスの分解について考える大まかなフレームワークが得られます。詳細については開示していないため、ポイントを特定せずにそのビジネスについて考える方法について少し洞察を得ることができれば幸いです。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ありがとう、クリシュ。

オペレーター

ありがとうございました。次の質問は、JP MorganのHarlan Sur氏からです。ラインがオープンしました。

Harlan Sur-JP Morgan-アナリスト

こんにちは。質問していただきありがとうございます。ファウンドリ/ロジック側では、大手ファウンドリサプライヤは着実にムーアの機器業界の法則の道を歩み、積極的なテクノロジー移行のケイデンスの恩恵を受けています。さて、大規模なロジックのお客様も、約3〜4年の休止と、おそらく多くのビューの後、ノードの移行で2、2.5年のペースで実行に戻るようになっています。

ファウンドリーとロジックの複数の大規模な顧客が今後数年間にわたって積極的なペースで動いている今、WFEの支出、ファウンドリ/ロジックとメモリの組み合わせについて、今後数年間でどのように考えていますか?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

うん。ハーラン、ありがとう。したがって、2019年に何が起こったのかを見て、2020年に何が起こっているのかについて話し合うときに、前向きに計画を立てていきたいと思います。少し分解してみてください。私たちは四半期前にWFEが約510億ドル、2019年には520億ドルであると話しました。市場はかなり良好だと思います。四半期前の私たちの収益呼び出しに続いて、VLSIが出て、2019年の規模は515億ドルでした。それで、私たちがそれについて考えていた真っ只中。ですから、私たちはその見方に満足しており、2019年頃には良い数字です。

2019年のWFE数をデバイスタイプごとに分解する方法について考えます。ファウンドリは約60%、メモリ内の2つのデバイスタイプ間でバランスされたメモリは40%です。これにより、2019年の市場構造の大まかな順序がわかります。これまでのところ時期尚早であると思いますが、2020年に市場をサイジングするのは時期尚早です。デバイスタイプによる分割の大まかな順序は、2019年に見られたものと同様のルックアンドフィールです。このため、再び60%がファウンドリ/ロジック、40%がデバイスタイプ間のバランスを保ったメモリとなっています。

今後の展望として、新しいプレイブック、この会社が市場にもたらす一連のイノベーション、それらのテクノロジーを統合する能力、オンボードセンサーを駆動する能力、およびプロセスレシピをより早くダイヤルインするための計測学について話します。この会社には、お客様のパワー、パフォーマンス、エリアコスト、時間のロードマップを推進するための明確な実現戦略があります。時間の経過に伴う資本集約度の高まりを背景に、時間の経過が非常に重要な要素であることを背景に、当社はこれを行うのに非常に有利な立場にあると考えています。

私たちは、新しいプレイブック全体で市場投入までの時間を推進する上で、お客様と本当に貴重な役割を果たす機会があり、競争力において非常に強力な立場にいます。また、ポジションのダイナミクス、市場投入までの時間の観点から見た市場の革新、資本集約度の上昇など、ファンドリ/ロジックの支出プロファイルが時間の経過とともにどこに向かっているかについて、私たちは感じています。先ほど具体的にお話しすることはできませんが、私は、企業としての私たちが、現在の位置からこの傾向についてどのように考えているかについて、いくつかの洞察を与えたと思います。

Harlan Sur-JP Morgan-アナリスト

うん。非常に役に立ちました。そこに洞察をありがとう。そして、収益の観点から、年度の後半のフレームワーク内で、Q2レベルからの残りの年度の運用コストの軌跡をどのように考える必要がありますか?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

したがって、会計年度の最後の3四半期について述べた四半期をさかのぼると、計画の想定の観点から、四半期ごとに約8億2,000万ドルの運用コストを考えることになります。現在の環境でわかるように、旅行の観点からは明らかに節約額がありますが、会社は裁量支出の観点からも良い仕事をしており、R&Dは直近の四半期の運用コストの割合がほぼ70%、69.5%であることを示しています。したがって、会社は裁量的支出を管理する非常に優れた仕事をしており、その当初のガイダンスよりも約8億2,000万ドル上回っています。

今日の運用コストがやや高い環境に置かれている状況を考えると、8億2000万ドルを正しい考え方として維持することが計画の前提として適切だと思います。これは、私たちが何をどのように行うかについて常に統制されている会社です。神聖な牛や使う資格はありません。私たちは裁量による支出について非常に規律があり、これらのリソースを将来の成長のための燃料に向けることを確実にします。しかし、8億2000万ドルは、会計年度の後半では正しい仮定です。もっと上手くやる機会があれば、必ずやります。

マイケル・サリバン-副社長、IR

ハーラン、ありがとう。

オペレーター

ありがとうございました。次の質問は、ピエールフェラグとニューストリートリサーチの関係です。ラインがオープンしました。

Pierre Ferragu-ニューストリートリサーチ-アナリスト

こんにちは。質問していただきありがとうございます。今年の残りについて、良いと思いますが、楽観的な見方をしていると聞いて、とても新鮮です。バリューチェーンが進んでいることを確認できて良かったです。そして、私はあなたの現在の見解に対するマイナス面のリスクは何かを考えようとしていました。したがって、2020年が2019年と一致する可能性があると考えている場合、それはまだ多くの不確実性が存在する状況にあります。そして私にとって大きな不確実性は、最終需要と一般的なマクロ経済環境です。それで、後半は回復せず、実際にはマクロ環境が非常に難しく、特にスマートフォン、PC、家電などの消費者の需要が大きく打撃を受けている世界ではどうなると思いますかクライアントの投資計画に影響を与えるには?

そして、もう1つの言い方をすれば、今から会計年度の終わりまでの収益にあります。テクノロジートレインのようなものによってどれだけ推進されていると思いますか。また、業界で生産量や生産量を大幅に削減する必要がある場合、実際にはどれだけ削減できるでしょうか。ありがとうございました。

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

はい、ピエール。ちょっと試してみましょう-たくさんあります。これらを叩いてみます。だから私はまず、質問の枠組みに取り組みたいと思います。 2019年と同様に2020年のプロファイルについて述べたとき、それはデバイスタイプ間で分割された割合のようなものでした。

WFE支出の合計金額を特定するのは時期尚早だと思います。しかし、私たちがやりたいことはコミュニケーションです-役立つことを目指して、私たちがお客様から見て何を聞いたか、そして私たちがビジネスで目にして何をここにあるかについてコミュニケーションし、それを市場の見方に外挿します。

それでは、私たちのビジネスには何が見えますか?会計年度の第1四半期、半関連事業、SSGおよびAGSは、前年比で18%増加しています。 Q2、強い需要がありましたが、実際にはサプライチェーンが限定されていました。それにもかかわらず、これら2つの事業では前年比13%増です。したがって、会計年度の前半は、半関連ビジネスで前年比約16%増加しています。私たちは第3四半期に入り、これら2つのビジネスのバックログを記録します。

また、お客様の見ているものと聞いているものに基づいて、第3四半期は順次稼働する予定です。そして、第4四半期に再び上昇すると予想しています。そして、今年度の当社の見解は、システム事業の2桁の力強い成長です。

今年の後半にWFEについて考えるとき、私たちがお客様から見たり聞いたりすることとは関係なく、私たちがあなたに与えることができる最高のフレーミングは、私たちのビジネス、私たちが見たり聞いたりすることが好きです-私は申し訳ありませんが、WFEの後半を構成するための最善の方法は、今年の後半にWFEに影響を与える2つの要因があると思います。顧客が行うことと、健康になるにつれてサプライチェーンが行うことがあります。そして、私たちは経済的、マクロ経済的環境を知っており、認識しています。私たちは何が起こっているのかを認識しています。長所と短所、クラウド、データセンター、PC、通信インフラストラクチャが依然として強さの兆しを見せていることがわかります。自動車、産業、消費者、旅行、レジャーなどの柔らかさによって相殺されます。したがって、マクロ環境の観点からは、このプッシュとプルがあり、それらのプラスとマイナスが市場で出回っています。それが最終的にどのように機能するかを決定するのは時期尚早です。次に、サプライチェーンに対して行ったコメントをオーバーレイする必要があります。これら2つの組み合わせは、今年の後半のWFEの形に影響を与えます。とはいえ、Q3とQ4をどのように見ているのかについては満足しています。

Pierre Ferragu-ニューストリートリサーチ-アナリスト

ありがとう、ダン。

オペレーター

ありがとうございました。次の質問は、

マイケル・サリバン-副社長、IR

はい。オペレーター、私たちにはあると思います-ええ、オペレーター、よろしければ、もう1つ質問する時間があることをお知らせしたいと思います。ありがとうございました。

オペレーター

問題ない。最後の質問は、モーガン・スタンレーとのジョー・ムーアの話です。ラインがオープンしました。

ジョセフ・ムーア-モーガン・スタンレー-アナリスト

はい、ありがとうございます。来四半期の特徴としては、指導はしなかったのではないかと思いますが、かなり具体的なセグメントの指導をしていただきました。私たちがそれから取り除かなければならないメッセージについて話していただけませんか? [フォネティック]セグメントガイダンスはありますか、それでも不確実性があります。その場合は、より広い範囲でガイドしないのはなぜですか?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

うん。ありがとう、ジョー。 3か月前に戻って第1四半期の収益の電話について考えた場合を除いて、何も読みません。当時私たちが知っていたのは、中国にホットスポットがあり、その他の地域は順調だったということです。私たちが見たものに基づいて、ガイドを3億ドル減らし、それが1億5,000万ドルのセミシステム、1億ドルのディスプレイ、50ドルのAGSであると話しました。そしてその背景に対して、ディスプレイとAGSで非常にうまく機能しました。セミシステムが足りませんでした。そして、なぜあなたは私たちが不足したのか自問します。サプライチェーンの重要な部分に影響を与えた、四半期の6週間に同時に行われたシェルターインプレースの注文がありました。それは私たちが四分の一前に案内したときは知りませんでした。

そして、このCOVIDパンデミックの他の側面が予期しない場所で発生する可能性を考えると、私たちは助言するために案内せずに共有することが賢明であると感じ、ビジネスで見ているものを共有し、私たちが制御できない潜在的に起こりうることがあるということをそこに数えないで助けようとすることにおける開放性と透明性の間の正しいバランス。サプライチェーンの完全な閉鎖から抜け出し、四半期の6週間に影響を与えた健康状態に戻すことができます。それは私たちが案内した当時は知られていない出来事でした。したがって、環境の透明性と賢明さの間で適切なバランスをとろうとすること以外に何もありません。今日、私たちが世界中のどこに座っているかというマクロリスクの高まりを認識しています。

ジョセフ・ムーア-モーガン・スタンレー-アナリスト

はい。それは役に立ちます。ありがとうございました。そして、後半のメモリ消費に関しては、私はあなたが彼らのメモリ顧客と話すとき、私は推測します-それは基本的に、Q2がまだかなりしっかりしているように聞こえます。しかし、それらのほとんどは、後半についてかなりの不確実性を伝えており、メモリー企業が先行指標ではなく、さまざまなシナリオに備える準備をしていると話している。したがって、その支出パターンについて考えると、これは、メモリの価格設定環境やその一部に関係なく、これがかなり堅実な種類であると感じるほどの技術支出です-おそらく、2番目に悪化する状態に対する脆弱性は何でしょうかハーフ?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

それで私が言うことは、今日お客様から見て、聞いていることをあなたと共有したということです。市場にはプラス面とマイナス面があることは認識しています。私たちは、その元帳の両側で何が見えるかについてオープンにしようとしました。そして、私が言いたいのは、私たちはビジネスに対して非常に警戒し続けることです。

状況の変化に応じて迅速に対応する準備ができています。今後も透明性を維持し、四半期ごとの状況をお知らせします。しかし、現時点では、それが年の終わりにどのように展開され、どのように展開されるかを正確に把握するのは難しいので、四半期ごとに見ていきましょう。その過程で私たちが見ているものを共有します。

ジョセフ・ムーア-モーガン・スタンレー-アナリスト

すごい。どうもありがとうございます。

マイケル・サリバン-副社長、IR

大丈夫。ありがとう、ジョー。コールをクローズする前に何か言いたいことはありますか?

ダンダーン-上級副社長、最高財務責任者

はい、マイク。私は最高のことを共有したいと思います-COVID状況の影響を受けたすべての人に最高の願いを共有したいと思います。また、厳しい環境に対応し、お客様を強力にサポートしてくれた従業員にも心より感謝いたします。彼らは本当に強力な仕事をしてくれており、感謝しています。

私たちの会社には特権があり、家から仕事をし、家から学び、世界が今必要としているテクノロジーを実現することにおいて大きな役割を果たすことは特権的です。私たちはマクロ経済のリスクに注意しています。しかし、当社の事業はこれまでよりも幅広く、弾力性があり、今年度下半期を通じて引き続き力を発揮しています。私たちはこの状況の間、投資家の近くにとどまります。

ゲーリーと私は、数週間後にバーンスタイン会議に出席する予定です。ニーダムとコーワン、BofAが主催するイベントに参加します。皆様のご来店をお待ちしております。

安全を保ち、健康であります。マイク、通話を終了しましょう。

マイケル・サリバン-副社長、IR

はい。ありがとう、ダン。本日はご参加いただき、ありがとうございました。私たちの通話のリプレイは、太平洋時間午後5時までにウェブサイトで利用できるようになります。また、アプライドマテリアルズに引き続き関心をお寄せいただき、誠にありがとうございます。

オペレーター

【オペレーター閉会挨拶】

 

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